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资讯 证券代码：601211
证券简称：国泰海通
国泰海通证券股份有限公司2026 年第三季度报告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
重要内容提示
公司董事会及董事、高级管理人员保证季度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证季度报告中财务信息的真实、准确、完整。
第三季度财务报表是否经审计□是 √否
一、主要财务数据
（一） 主要会计数据和财务指标
单位：元 币种：人民币
| 项目 | 本报告期 | 本报告期比上年同期增减变动幅度(%) | 年初至报告期末 | 年初至报告期末比上年同期增减变动幅度(%) |
| 营业收入 | 11, 813, 133, 439 | -46.35 | 58,976,211,192 | 28.51 |
| 利润总额 | 5,391,084,899 | -54.21 | 32,287,814,704 | 6.00 |
| 归属于母公司所有者的净利润 | 4,625,405,846 | -27.01 | 24,884,932, 088 | 12.73 |
| 归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润 | 4,436,734,237 | -50.84 | 23,946,898,337 | 46.87 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 不适用 | 不适用 | 109,440,823,029 | 237.07 |
| 基本每股收益(元/股) | 0.25 | -24.24 | 1. 39 | -3.47 |
| 稀释每股收益(元/股） | 0.25 | -24.24 | 1.39 | -3.47 |
| 扣除非经常性损益后的基本每股收益(元/股) | 0.24 | -56.36 | 1.34 | 26.42 |
| 加权平均净资产收益率(%) | 1.35 | 下降0.50个百分点 | 7.47 | 下降0.63个百分点 |
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率(%) | 1.29 | 下降1.82个百分点 | 7.18 | 上升1.23个百分点 |
| 本报告期末 | 上年度末 | 本报告期末比上年度末增减变动幅度(%) | ||
| 总资产 | 2,419,396,233,002 | 2,114,338,135, 017 | 14.43 | |
| 归属于母公司所有者的权益 | 373,217, 550, 562 | 330, 416,848,728 | 12.95 | |
注：“本报告期”指本季度初至本季度末 3 个月期间，下同。
（二） 母公司的净资本及风险控制指标
单位：元 币种：人民币
| 项目 | 本报告期末 | 上年度末 |
| 净资本 | 221,241,528,766 | 185, 086, 957, 327 |
| 净资产 | 342,033,509,676 | 303,303,993,759 |
| 各项风险资本准备之和 | 81,795,005,634 | 71,646,037, 232 |
| 风险覆盖率(%) | 270.48 | 258.34 |
| 资本杠杆率（%) | 17.23 | 19.57 |
| 流动性覆盖率(%) | 278.01 | 276.58 |
| 净稳定资金率(%) | 146.54 | 143.01 |
| 净资本/净资产（%) | 64.68 | 61.02 |
| 净资本/负债(%) | 22.71 | 20.49 |
| 净资产/负债（%) | 35.10 | 33.58 |
| 自营权益类证券及其衍生品/净资本（%) | 21.60 | 33.61 |
| 自营非权益类证券及其衍生品/净资本（%) | 310.17 | 319.93 |
注：母公司净资本等主要风险控制指标均符合中国证券监督管理委员会（以下简称中国证监会）《证券公司风险控制指标管理办法》的有关规定。
（三） 非经常性损益项目和金额
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
| 非经常性损益项目 | 本期金额 | 年初至报告期末金额 | 说明 |
| 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 | 44,324, 648 | 49,104,157 | |
| 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、按照确定的标准享有、对公司损益产生持续影响的政府补助除外 | 215,069, 521 | 1,196,705,466 | 主要是财政专项扶持资金 |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | -7,204,400 | 51,296,755 | |
| 减：所得税影响额 | 63,634,141 | 338,186,018 | |
| 少数股东权益影响额（税后） | -115,981 | 20,886,609 | |
| 合计 | 188,671,609 | 938,033, 751 |
对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。 □适用 √不适用
（四） 主要会计数据、财务指标发生变动的情况、原因
surd 适用 □不适用
| 项目名称 | 变动比例（%) | 主要原因 |
| 营业收入_本报告期 | -46.35 | 主要是受三季度证券市场行情等影响，金融工具公允价值变动损益同比减少 |
| 利润总额_本报告期 | -54.21 | 主要是本报告期营业收入同比减少 |
| 归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润_本报告期 | -50.84 | 同上 |
| 扣除非经常性损益后的基本每股收益_本报告期 | -56.36 | 主要是本报告期扣非归母净利润同比减少 |
| 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率_本报告期 | 下降1.82个百分点 | 同上 |
| 营业收入_年初至报告期末 | 28.51 | 主要是年初至报告期末，公司各项业务整体向好，经纪业务、投行业务和资产管理业务手续费净收入同比增加，投资净收益同比增加 |
| 归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润_年初至报告期末 | 46.87 | 同上 |
| 经营活动产生的现金流量净额_年初至报告期末 | 237. 07 | 主要是融出资金净增加额、为交易目的而持有的金融资产净增加额同比减少 |
| 资产负债表项目 | 本报告期末 | 上年度末 | 变动比例(%) | 变动原因 |
| 衍生金融资产 | 28,964,697,066 | 12, 975,583,118 | 123.22 | 衍生工具公允价值变动 |
| 短期借款 | 55,265,448, 550 | 26,657,957,091 | 107.31 | 根据运营需要，子公司短期借款规模增加 |
| 拆入资金 | 10, 731,167,105 | 21,206,724, 441 | -49.40 | 根据公司资金情况，并结合业务发展需要，减少了同业拆借的规模 |
| 交易性金融负债 | 138,622,164,892 | 98,004,529,886 | 41. 44 | 主要是交易性债务工具规模增加 |
| 衍生金融负债 | 24,819, 658,219 | 17, 693,448, 997 | 40.28 | 衍生工具公允价值变动 |
| 其他权益工具 | 44,975,283,019 | 9,975,283,019 | 350.87 | 公司增加了永续债的发行规模 |
| 利润表和现金流量表项目 | 年初至报告期末（1-9月） | 上年初至上年报告期末(1-9月） | 变动比例（%) | 变动原因 |
| 经纪业务手续费净收入 | 14, 517, 758, 507 | 10, 813,976, 767 | 34.25 | 主要是股基交易量同比增加，代理买卖证券业务规模扩大 |
单位：元 币种：人民币
| 投资银行业务手续费净收入 | 3,738,629,139 | 2,629,174, 470 | 42.20 | 主要是IPO 市场回暖，股票承销收入同比增加 |
| 资产管理业务手续费净收入 | 5,829,713,297 | 4,273,003,070 | 36.43 | 主要是资产管理和基金管理规模增长 |
| 投资收益 | 5, 448, 436,703 | 18,374,319,878 | -70.35 | 受证券市场行情等影响，金融工具投资收益减少 |
| 公允价值变动收益 | 21,916,852,361 | 2,880,218,861 | 660.94 | 主要是衍生金融工具公允价值变动收益增加 |
| 汇兑收益 | -2,261,151,028 | -318,142, 465 | 不适用 | 主要是受汇率波动影响，汇兑损失同比增加 |
| 营业外收入 | 37,301, 030 | 8,036,556,083 | -99.54 | 主要是上年同期吸收合并海通证券股份有限公司产生的负商誉较大 |
| 其他综合收益的税后净额 | -4,857,766, 935 | 1,663,013, 960 | -392.11 | 主要是其他权益工具投资和其他债权投资的公允价值变动 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -101, 554,399,124 | 148,358,173,066 | -168.45 | 主要是投资支付的现金同比增加，以及上年同期包含吸收合并海通证券的影响 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | 52, 687, 131, 413 | 38,836,517,716 | 35.66 | 主要是发行永续债收到的现金、取得借款和发行债券收到的现金同比增加 |
二、股东信息
（一） 普通股股东总数和表决权恢复的优先股股东数量及前十名股东持股情况表
单位：股
| 报告期末普通股股东总数1（户） | 296,709 | 报告期末表决权恢复的优先股股东总数（如有） | 不适用 | ||||
| 前10名股东持股情况（不含通过转融通出借股份） | |||||||
| 股东名称 | 股东性质 | 持股数量 | 持股比例（%) | 持有有限售条件股份数量 | 质押、标记或冻结情况 | ||
| 股份状态 | 数量 | ||||||
| 香港中央结算（代理人）有限公司注3 | 境外法人 | 3,505,382,007 | 19.94 | 0 | 未知 | 1 | |
| 上海国有资产经营有限公司注 | 国有法人 | 2, 527,137,824 | 14.37 | 626,174,076 | 无 | 0 | |
| 上海国际集团有限公司注 | 国有法人 | 682,215,791 | 3.88 | 0 | 无 | 0 | |
| 深圳市投资控股有限公司 | 国有法人 | 609,428,357 | 3.47 | 0 | 无 | 0 | |
| 上海国盛（集团）有限公司注6 | 国有法人 | 534,743,216 | 3.04 | 0 | 无 | 0 | |
| 上海海烟投资管理有限公司 | 国有法人 | 393,752,466 | 2.24 | 0 | 无 | 0 | |
| 香港中央结算有限公司注 | 境外法人 | 384,476,209 | 2.19 | 0 | 无 | 0 | |
| 中国建设银行股份有限公司－国泰中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金 | 其他 | 375,170,428 | 2.13 | 0 | 无 | 0 | |
| 光明食品（集团）有限公司 | 国有法人 | 295,875,200 | 1.68 | 0 | 无 | 0 | |
| 上海城投（集团）有限公司 | 国有法人 | 246,566, 512 | 1.40 | 0 | 无 | 0 | |
| 前10名无限售条件股东持股情况（不含通过转融通出借股份） | |||||||
| 股东名称 | 持有无限售条件流通股的数量 | 股份种类及数量 | |||||
| 股份种类 | 数量 | ||||||
| 香港中央结算（代理人）有限公司 | 3,505,382,007 | 境外上市外资股 | 3,505,382,007 | ||||
| 上海国有资产经营有限公司 | 1,900,963,748 | 人民币普通股 | 1,900,963,748 | ||||
| 上海国际集团有限公司 | 682,215,791 | 人民币普通股 | 682,215,791 | ||||
| 深圳市投资控股有限公司 | 609,428,357 | 人民币普通股 | 609,428,357 | ||||
| 上海国盛（集团）有限公司 | 534,743,216 | 人民币普通股 | 534,743,216 | ||||
| 上海海烟投资管理有限公司 | 393,752,466 | 人民币普通股 | 393,752,466 | ||||
| 香港中央结算有限公司 | 384, 476,209 | 人民币普通股 | 384,476,209 | ||||
| 中国建设银行股份有限公司－国泰中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金 | 375,170, 428 | 人民币普通股 | 375,170, 428 | ||||
| 光明食品（集团）有限公司 | 295,875,200 | 人民币普通股 | 295,875,200 | ||||
| 上海城投（集团）有限公司 | 246,566,512 | 人民币普通股 | 246,566,512 | ||||
| 上述股东关联关系或一致行动的说明 | 上海国有资产经营有限公司是上海国际集团有限公司的全资子公司。香港中央结算（代理人）有限公司与香港中央结算有限公司均为香港联交所有限公司的全资附属公司，分别为公司H股投资者和沪股通投资者名义持有公司H股及A股。除上述外，公司未知其他关联关系或者一致行动安排。 | ||||||
| 前10名股东及前10名无限售股东参与融资融券及转融通业务情况说明 (如有) | 本报告期末，公司前10名股东及前10名无限售股东中的A股股东信用证券账户持有证券数为0。 | ||||||
注1：公司股东总数包括 A股普通股股东和 H股登记股东。报告期末 A股股东 296,446 户，H股登记股东 263 户。 注2：此处的限售条件股份、限售条件股东是根据上交所上市规则所定义。
注3：香港中央结算（代理人）有限公司为本公司非登记 H股股东所持股份的名义持有人。
注4：前十大股东列表中，上海国有资产经营有限公司的期末持股数量仅为其持有的本公司 A股股数，上海国有资产经营有限公司另持有公司152,000,000 股H 股，由香港中央结算（代理人）有限公司作为名义持有人持有。
注5：前十大股东列表中，上海国际集团有限公司的期末持股数量仅为其持有的本公司 A 股股数，上海国际集团有限公司另持有公司124,000,000 股H 股，由香港中央结算（代理人）有限公司作为名义持有人持有。
注6：前十大股东列表中，上海国盛（集团）有限公司的期末持股数量仅为其持有的本公司A 股股数，上海国盛（集团）有限公司另持有公司158,382,968 股H 股，由香港中央结算（代理人）有限公司作为名义持有人持有。
注7：香港中央结算有限公司是沪股通投资者所持有公司 A股股份的名义持有人。
持股 5% 以上股东、前 10 名股东及前 10 名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况□适用 √不适用
前 10 名股东及前 10 名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化□适用 √不适用
三、其他提醒事项
需提醒投资者关注的关于公司报告期经营情况的其他重要信息
surd 适用 □不适用
报告期内主要合并整合的具体进展情况
2026 年 1 月，公司已根据中国证监会批复要求，在一年内如期上报整合融合工作报告、完成海通证券工商注销登记并上交《经营证券期货业务许可证》，平稳高效实现母公司整合融合。目前，正有序推进各类子公司整合，并常态化推动母子公司高质量融合发展。
坚持稳中提速，有序推进子公司整合。遵循“成熟一个、实施一个”原则，分批次推进子公司整合融合。资管子公司已于 4 月完成吸收合并交易交割；另类子公司已于 6月完成吸收合并交易交割，海通创新证券投资有限公司正式更名为国泰海通证裕投资有限公司；私募子公司已于 6 月完成控股合并股权划转，海通开元投资有限公司 7 月正式更名为国泰海通开元投资有限公司；期货子公司已于 8 月先行完成海通期货股份有限公司全国中小企业股份转让系统摘牌；国际子公司积极推进私有化工作，国泰君安国际控股有限公司已于 8 月公告私有化方案；公募子公司正加快明确整合发展路径。
立足降本增效，持续深化母公司融合。审慎稳妥推进 APP 客户端融合。稳步推进君弘 APP 体验提升并于 5 月底发布重大体验提升版，实现与通财 APP 核心功能对齐，平滑过渡客户体验，促进客户自愿切换。务实高效推进价值挖掘。聚焦成本集约、深化客户经营等重点领域，推动价值挖掘举措落地实施，最大限度释放潜在合并效能。
四、季度财务报表
（一）审计意见类型
□适用 √不适用
（二）财务报表
合并资产负债表2026 年 9 月 30 日
编制单位：国泰海通证券股份有限公司 单位：元 币种：人民币 审计类型：未经审计
| 项目 | 2026年9月30日 | 2025年12月31日 |
| 资产： | ||
| 货币资金 | 556,875,041,472 | 460,461,649,300 |
| 其中：客户资金存款 | 468,422,866,494 | 380,282,305,154 |
| 结算备付金 | 67,683,285,057 | 57,318,638,849 |
| 其中：客户备付金 | 45,188,143, 532 | 36,136,406,041 |
| 拆出资金 | 214,007,002 | 1,068,279,187 |
| 融出资金 | 258,768,938,677 | 253,571,798,741 |
| 衍生金融资产 | 28,964,697,066 | 12,975,583, 118 |
| 存出保证金 | 142, 418,961, 295 | 121, 709,477,918 |
| 应收款项 | 50,277,085,714 | 40,968,218, 428 |
| 买入返售金融资产 | 111, 449,375, 027 | 91,864,994, 510 |
| 金融投资： | ||
| 交易性金融资产 | 782, 574,226,595 | 688,562,568,570 |
| 债权投资 | 10,003,416,299 | 9,083,279,740 |
| 其他债权投资 | 157,671, 455,363 | 145,669,490,724 |
| 其他权益工具投资 | 84,368,289,682 | 65,549,379,376 |
| 长期股权投资 | 30,293,550,343 | 26,382,763, 879 |
| 应收融资租赁款 | 9,975,577,718 | 12,252,907, 362 |
| 长期应收款 | 74, 446, 971, 444 | 75,519, 073,319 |
| 投资性房地产 | 2,354, 315, 925 | 2,717,437,707 |
| 固定资产 | 18, 483, 331, 957 | 19,039,890, 179 |
| 在建工程 | 339,543,718 | 617,483,414 |
| 使用权资产 | 1,698,204,099 | 1,844,562,829 |
| 无形资产 | 2,928,450,011 | 2,984,189,767 |
| 其中：数据资源 | 7,283,066 | 9,015,249 |
| 商誉 | 4,052,356,186 | 4,052,356,186 |
| 递延所得税资产 | 5,004,516,852 | 4,447,890, 408 |
| 其他资产 | 18,550,635,500 | 15,676,221, 506 |
| 资产总计 | 2,419,396,233,002 | 2,114,338,135, 017 |
| 负债： | ||
| 短期借款 | 55,265,448,550 | 26,657,957,091 |
| 应付短期融资款 | 101,216,282,161 | 85,419,707,094 |
| 拆入资金 | 10,731,167,105 | 21,206,724, 441 |
| 交易性金融负债 | 138,622,164, 892 | 98,004,529,886 |
| 衍生金融负债 | 24,819,658,219 | 17, 693,448, 997 |
| 卖出回购金融资产款 | 549,813,571,326 | 466,345,064,663 |
| 代理买卖证券款 | 611,933,971,080 | 514, 586,676, 515 |
| 代理承销证券款 | 105,960,382 | 155,246,526 |
| 应付职工薪酬 | 11,032, 079,710 | 11,229, 678, 013 |
| 应交税费 | 3,019,480, 500 | 5,278,987,406 |
| 应付款项 | 125,704,581, 890 | 115,534,224, 822 |
| 合同负债 | 54,563,901 | 81, 414, 986 |
| 预计负债 | 344,251,788 | 596,429,007 |
| 长期借款 | 36,611, 698, 825 | 37,637,077,996 |
| 应付债券 | 323,237,930,165 | 336,918,491, 939 |
| 租赁负债 | 1,757,908,984 | 1,984,365, 481 |
| 递延所得税负债 | 2,439,738,786 | 1,032, 565,305 |
| 其他负债 | 34, 639,115, 089 | 27,772,560,282 |
| 负债合计 | 2, 031,349,573,353 | 1,768,135,150,450 |
| 所有者权益： | ||
| 股本 | 17,581, 057, 948 | 17,628,925, 829 |
| 其他权益工具 | 44,975,283, 019 | 9,975,283,019 |
| 其中：永续债 | 44,975,283,019 | 9,975,283,019 |
| 资本公积 | 181,884,369, 595 | 182,127, 438,224 |
| 减：库存股 | 1,210,812,136 | 1,275,870,299 |
| 其他综合收益 | -1,118,004,519 | 3,436,789,361 |
| 盈余公积 | 9,768,346,646 | 9,768,346,646 |
| 一般风险准备 | 33,697,499, 724 | 33, 439, 581, 574 |
| 未分配利润 | 87,639,810,285 | 75, 316,354, 374 |
| 归属于母公司所有者权益合计 | 373,217, 550, 562 | 330, 416,848, 728 |
| 少数股东权益 | 14,829,109,087 | 15,786,135,839 |
| 所有者权益合计 | 388,046,659,649 | 346,202,984,567 |
| 负债和所有者权益总计 | 2,419,396,233,002 | 2, 114,338, 135, 017 |
公司负责人：朱健 主管会计工作负责人：张信军 会计机构负责人：敖奇顺
合并利润表
2026 年 1—9 月
编制单位：国泰海通证券股份有限公司
单位：元 币种：人民币 审计类型：未经审计
| 项目 | 2026年前三季度（1-9月） | 2025年前三季度（1-9月） |
| 一、营业总收入 | 58,976,211, 192 | 45,891,730,454 |
| 手续费及佣金净收入 | 25,199,754,705 | 18,225,437,770 |
| 其中：经纪业务手续费净收入 | 14, 517, 758, 507 | 10,813,976, 767 |
| 投资银行业务手续费净收入 | 3,738,629,139 | 2,629,174,470 |
| 资产管理业务手续费净收入 | 5,829,713,297 | 4,273,003,070 |
| 利息净收入 | 6,083,428,031 | 5,208,102,922 |
| 其中：利息收入 | 25,435,790, 976 | 19,560, 543, 435 |
| 融资租赁收入 | 609,147,302 | 789,866,089 |
| 利息支出 | 19,961, 510, 247 | 15,142,306, 602 |
| 投资收益 | 5,448,436,703 | 18,374,319, 878 |
| 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 | 2,593,846,158 | 884,222,376 |
| 以摊余成本计量的金融资产终止确认产生的收益 | 25,894, 554 | |
| 公允价值变动收益 | 21,916,852,361 | 2,880,218,861 |
| 汇兑收益（损失以“-”号填列） | -2,261,151,028 | -318,142,465 |
| 资产处置收益 | 47,623,222 | 38,231,425 |
| 其他收益 | 1,292,218,192 | 678,712,663 |
| 其他业务收入 | 1,249,049, 006 | 804,849, 400 |
| 二、营业总支出 | 26,739,682,056 | 23,376, 547, 705 |
| 税金及附加 | 384,426,975 | 324,593,226 |
| 业务及管理费 | 23,939,389,319 | 20,374,236,241 |
| 信用减值损失 | 1,676,370, 763 | 2,334,198,984 |
| 其他资产减值损失 | -11, 567,084 | 48,746,264 |
| 其他业务成本 | 751,062,083 | 294,772,990 |
| 三、营业利润 | 32,236,529,136 | 22,515,182, 749 |
| 加：营业外收入 | 37,301,030 | 8,036,556,083 |
| 减：营业外支出 | -13,984,538 | 90,482,112 |
| 四、利润总额 | 32,287,814,704 | 30,461,256,720 |
| 减：所得税费用 | 6,498,169,557 | 7,402,110,096 |
| 五、净利润 | 25,789,645,147 | 23,059,146,624 |
| （一）按经营持续性分类 | ||
| 1.持续经营净利润 | 25,789,645, 147 | 23,059,146, 624 |
| 2.终止经营净利润 | 1 | 一 |
| （二）按所有权归属分类 | ||
| 1.归属于母公司所有者的净利润 | 24,884,932,088 | 22,074,231,040 |
| 2.少数股东损益 | 904,713,059 | 984,915,584 |
| 六、其他综合收益的税后净额 | -4, 857, 766, 935 | 1,663,013,960 |
| （一）归属母公司所有者的其他综合收益的税后净额 | -4,466,900, 219 | 1, 736, 997, 658 |
| 1.不能重分类进损益的其他综合收益 | -1,729,892,191 | 1,263,341, 469 |
| （1）重新计量设定受益计划变动额 | -15,396,717 | 17,349,887 |
| （2）权益法下不能转损益的其他综合收益 | -18,383,977 | 27,960,121 |
| （3）其他权益工具投资公允价值变动 | -1,696,111, 497 | 1,218,031, 461 |
| 2.将重分类进损益的其他综合收益 | -2,737,008,028 | 473,656,189 |
| （1）权益法下可转损益的其他综合收益 | -16,326,795 | -85,909,167 |
| （2）其他债权投资公允价值变动 | -2, 182,983,154 | -111,424,606 |
| （3）其他债权投资信用损失准备 | -8,781, 336 | 295,542,970 |
| (4）现金流量套期储备 | -72, 517,137 | 14,756,518 |
| （5）外币财务报表折算差额 | -456,399,606 | 360,690,474 |
| （二）归属于少数股东的其他综合收益的税后净额 | -390,866,716 | -73,983,698 |
| 七、综合收益总额 | 20,931, 878,212 | 24,722,160,584 |
| 归属于母公司所有者的综合收益总额 | 20,418, 031,869 | 23,811,228,698 |
| 归属于少数股东的综合收益总额 | 513,846,343 | 910,931,886 |
| 八、每股收益： | ||
| （一）基本每股收益（元/股） | 1.39 | 1. 44 |
| （二）稀释每股收益（元/股） | 1.39 | 1. 44 |
公司负责人：朱健 主管会计工作负责人：张信军 会计机构负责人：敖奇顺
合并现金流量表2026 年 1—9 月
编制单位：国泰海通证券股份有限公司 单位：元 币种：人民币 审计类型：未经审计
| 产应：九 | ||
| 项目 | 2026年前三季度（1-9月） | 2025年前三季度（1-9月） |
| 一、经营活动产生的现金流量： | ||
| 为交易目的而持有的金融负债净增加额 | 31,941,870,100 | 11,724,771,821 |
| 收取利息、手续费及佣金的现金 | 63,968,626,275 | 45,450,181, 438 |
| 回购业务资金净增加额 | 89,290,675,352 | 139,760,238,217 |
| 代理买卖证券收到的现金净额 | 114,893,136,430 | 98,064,279,116 |
| 收到其他与经营活动有关的现金 | 44,032,671,692 | 17,422,605,004 |
| 经营活动现金流入小计 | 344,126,979,849 | 312,422,075,596 |
| 为交易目的而持有的金融资产净增加额 | 95,193,427,886 | 130,858,032,008 |
| 拆入资金净减少额 | 9,520,878,734 | 14,725,174,530 |
| 融出资金净增加额 | 6,291,884,676 | 55,313,266,018 |
| 支付利息、手续费及佣金的现金 | 23,319,932, 902 | 16,857,888,433 |
| 支付给职工及为职工支付的现金 | 15,955,439, 315 | 12,275,438,256 |
| 支付的各项税费 | 10,674,387, 646 | 10, 444,165, 996 |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 73,730,205,661 | 39,479,916,942 |
| 经营活动现金流出小计 | 234,686,156,820 | 279,953,882,183 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 109,440,823,029 | 32,468,193,413 |
| 二、投资活动产生的现金流量： | ||
| 收回投资收到的现金 | 80,233,677,339 | 94,237,775,299 |
| 取得投资收益收到的现金 | 4,402,506,883 | 4,480,262,246 |
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 | 297,261,490 | 251,390,671 |
| 收到其他与投资活动有关的现金 | 一 | 182,041,492, 554 |
| 其中：非同一控制下吸收合并取得的现金净额 | 182,041,492, 554 | |
| 投资活动现金流入小计 | 84,933,445, 712 | 281,010,920,770 |
| 投资支付的现金 | 185,195,888,190 | 131, 759,743, 236 |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | 1,291,956,646 | 893,004,468 |
| 投资活动现金流出小计 | 186,487,844,836 | 132,652,747,704 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -101, 554,399,124 | 148,358,173,066 |
| 三、筹资活动产生的现金流量： | ||
| 吸收投资收到的现金 | 35,000,000,000 | 9,984,811, 321 |
| 其中：发行永续债收到的现金 | 35,000,000,000 | 一 |
| 发行A股收到的现金 | 9,984,811, 321 | |
| 取得借款收到的现金 | 189,526,943,990 | 63,120,675,589 |
| 发行债券收到的现金 | 184,858,103,695 | 145,331, 585,208 |
| 项目 | 2026年前三季度（1-9月） | 2025年前三季度（1-9月） |
| 筹资活动现金流入小计 | 409,385,047,685 | 218,437,072,118 |
| 偿还债务支付的现金 | 337,583,514,100 | 157,195,820,400 |
| 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | 17,141,800, 666 | 15,351,366,570 |
| 其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 | 182,257,677 | 441,365,663 |
| 赎回永续债支付的现金 | 1,000,000,000 | 5,000,000,000 |
| 回购股份支付的现金 | 1 | 1,231,005,610 |
| 支付其他与筹资活动有关的现金 | 972,601,506 | 822,361, 822 |
| 筹资活动现金流出小计 | 356,697,916,272 | 179,600,554,402 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | 52, 687,131, 413 | 38, 836,517,716 |
| 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 | -1,771,858,658 | -189,644,269 |
| 五、现金及现金等价物净增加额 | 58,801,696,660 | 219,473,239,926 |
| 加：期初现金及现金等价物余额 | 475,404, 459, 496 | 207,654,227,562 |
| 六、期末现金及现金等价物余额 | 534,206,156,156 | 427,127,467, 488 |
公司负责人：朱健 主管会计工作负责人：张信军 会计机构负责人：敖奇顺
母公司资产负债表2026 年 9 月 30 日
编制单位：国泰海通证券股份有限公司 单位：元 币种：人民币 审计类型：未经审计
| 审计类型：未经审计 | ||
| 项目 | 2026年9月30日 | 2025年12月31日 |
| 资产： | ||
| 货币资金 | 307,608,140,497 | 264,290,006,368 |
| 其中：客户资金存款 | 254,675,853,571 | 218,796,610,764 |
| 结算备付金 | 70,966,909,905 | 59,692,185,425 |
| 其中：客户备付金 | 45,167,092,218 | 36,123,383, 134 |
| 融出资金 | 249,451,552,442 | 240,988,903, 364 |
| 衍生金融资产 | 17,091,655,052 | 13,764,064,463 |
| 存出保证金 | 15,589,425,258 | 15,515,483,579 |
| 应收款项 | 28,069,352,885 | 18,999,764,626 |
| 买入返售金融资产 | 68,175,443, 579 | 72,704,343,007 |
| 金融投资： | ||
| 交易性金融资产 | 537,510,618,877 | 496,127,137,112 |
| 其他债权投资 | 98,397,213,167 | 104, 370,174,436 |
| 其他权益工具投资 | 83,642,604,245 | 64,724,159,033 |
| 长期股权投资 | 82,865,960, 552 | 81,786,800,044 |
| 投资性房地产 | 1,197,766,125 | 1,252,068,212 |
| 固定资产 | 9,411,977,876 | 9,606,274,492 |
| 在建工程 | 15,124,178 | 344,105,359 |
| 使用权资产 | 1,296, 612, 033 | 1, 318,814, 778 |
| 无形资产 | 1,263,367,601 | 1,258,180,617 |
| 其中：数据资源 | 7,283,066 | 9,015,249 |
| 递延所得税资产 | 690,266,595 | 625,052,180 |
| 其他资产 | 31,927,390,283 | 21,580,389,543 |
| 资产总计 | 1,605,171,381,150 | 1, 468,947,906, 638 |
| 负债： | ||
| 应付短期融资款 | 84,898,250,221 | 72,328,700,664 |
| 拆入资金 | 8,881,857,840 | 19,238,359,302 |
| 交易性金融负债 | 64,602,427, 664 | 51,789,535,560 |
| 衍生金融负债 | 16,193,253,158 | 16,658,169,404 |
| 卖出回购金融资产款 | 419,799,615,805 | 384,552,343,098 |
| 代理买卖证券款 | 288,732,171,063 | 262,321,397,564 |
| 代理承销证券款 | 37,064,050 | |
| 应付职工薪酬 | 7,889,205,777 | 7,569,157,158 |
| 应交税费 | 884,780, 484 | 3,358,349,929 |
| 应付款项 | 91,303,587,952 | 78,907,366,142 |
| 合同负债 | 17,422,811 | 11,842,623 |
| 预计负债 | 180,209,306 | 430,406,745 |
| 项目 | 2026年9月30日 | 2025年12月31日 |
| 长期借款 | 324,220,500 | 429,363,200 |
| 应付债券 | 264,198,149,106 | 261,122,957, 526 |
| 租赁负债 | 1,292,443,388 | 1,384,873,169 |
| 其他负债 | 13,903, 212, 349 | 5,541,090,795 |
| 负债合计 | 1,263, 137,871, 474 | 1,165,643,912, 879 |
| 所有者权益： | ||
| 股本 | 17, 581, 057, 948 | 17,628, 925, 829 |
| 其他权益工具 | 44,975,283,019 | 9,975,283,019 |
| 其中：永续债 | 44,975,283,019 | 9,975,283,019 |
| 资本公积 | 180,492,984, 463 | 180,666,279,072 |
| 减：库存股 | 1,210,812,136 | 1,275,870,299 |
| 其他综合收益 | 1,639, 797, 977 | 2,533,862,293 |
| 盈余公积 | 9,768,346,646 | 9,768,346,646 |
| 一般风险准备 | 30, 319,714, 081 | 30,319,714,081 |
| 未分配利润 | 58,467,137,678 | 53, 687,453, 118 |
| 所有者权益合计 | 342,033,509,676 | 303,303,993,759 |
| 负债和所有者权益总计 | 1,605,171,381,150 | 1, 468,947,906,638 |
公司负责人：朱健 主管会计工作负责人：张信军 会计机构负责人：敖奇顺
母公司利润表
2026 年 1—9 月
编制单位：国泰海通证券股份有限公司 单位：元 币种：人民币 审计类型：未经审计
| 项目 | 2026年前三季度（1-9月） | 2025年前三季度（1-9月） |
| 一、营业总收入 | 36,031,100, 858 | 29,578,540,201 |
| 手续费及佣金净收入 | 17, 444, 580,114 | 12, 571, 954, 904 |
| 其中：经纪业务手续费净收入 | 13,395,356, 794 | 9,978,536,253 |
| 投资银行业务手续费净收入 | 2,957,304,406 | 2,095,244,615 |
| 利息净收入 | 4,886,101,672 | 3,229,646,703 |
| 其中：利息收入 | 15,183,191, 906 | 11, 691, 392, 814 |
| 利息支出 | 10,297,090, 234 | 8,461,746,111 |
| 投资收益 | 11, 316, 089,153 | 9,040,335,129 |
| 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 | 602,742,715 | 667,422,162 |
| 公允价值变动收益 | 1,365,103, 461 | 4,280,230,021 |
| 汇兑收益(损失以“-”号填列) | -322, 783 | 50,889,245 |
| 资产处置收益 | 46,107,494 | 5,224,098 |
| 其他收益 | 922,165,046 | 382,609,369 |
| 其他业务收入 | 51,276,701 | 17,650,732 |
| 二、营业总支出 | 16,346,110, 813 | 14,229, 745, 017 |
| 税金及附加 | 269,961,199 | 227,935,755 |
| 业务及管理费 | 15,476,114,032 | 13,510,928,065 |
| 信用减值损失 | 544,531,073 | 486,014,684 |
| 其他业务成本 | 55,504,509 | 4,866,513 |
| 三、营业利润 | 19,684, 990, 045 | 15,348,795,184 |
| 加：营业外收入 | 3,892,777 | 10,806,129,610 |
| 减：营业外支出 | -76,677,306 | 83,266,985 |
| 四、利润总额 | 19,765,560,128 | 26,071,657,809 |
| 减：所得税费用 | 2,584,454,654 | 5,265,064,033 |
| 五、净利润 | 17, 181,105,474 | 20,806,593,776 |
| （一）持续经营净利润 | 17, 181, 105, 474 | 20,806,593,776 |
| （二）终止经营净利润 | 1 | |
| 六、其他综合收益的税后净额 | -914,434,905 | 641,924,237 |
| （一）不能重分类进损益的其他综合收益 | -1, 440,011, 720 | 1,209,935,155 |
| 1.权益法下不能转损益的其他综合收益 | -18,383,978 | 27,960,121 |
| 2.其他权益工具投资公允价值变动 | -1,421, 627, 742 | 1,181,975,034 |
| （二）将重分类进损益的其他综合收益 | 525,576,815 | -568,010, 918 |
| 1.权益法下可转损益的其他综合收益 | -16,326,795 | -85,909,166 |
| 2.其他债权投资公允价值变动 | 552,755,009 | -767, 461, 542 |
| 3.其他债权投资信用损失准备 | -10,851,399 | 285,359,790 |
| 七、综合收益总额 | 16,266,670, 569 | 21, 448,518, 013 |
公司负责人：朱健 主管会计工作负责人：张信军 会计机构负责人：敖奇顺
母公司现金流量表
2026 年 1—9 月
编制单位：国泰海通证券股份有限公司
单位：元 币种：人民币 审计类型：未经审计
| 一应：九 | ||
| 项目 | 2026年前三季度（1-9月） | 2025年前三季度（1-9月） |
| 一、经营活动产生的现金流量： | ||
| 为交易目的而持有的金融负债净增加额 | 11,791,246,411 | 14,405,284,245 |
| 收取利息、手续费及佣金的现金 | 42,888,954,390 | 32,147,991, 923 |
| 回购业务资金净增加额 | 33,922,353,115 | 128,854,052,305 |
| 代理买卖证券收到的现金净额 | 43,386,851, 946 | 50,649,188, 638 |
| 收到其他与经营活动有关的现金 | 11,781,020, 470 | 15,165,762, 915 |
| 经营活动现金流入小计 | 143, 770, 426, 332 | 241,222,280,026 |
| 为交易目的而持有的金融资产净增加额 | 40,244,572,181 | 115,690,857,208 |
| 拆入资金净减少额 | 10,373,368,200 | 14,692,919,916 |
| 融出资金净增加额 | 8,959,455,786 | 55,756,085,261 |
| 支付利息、手续费及佣金的现金 | 9,603,133,970 | 7,304,163,671 |
| 支付给职工及为职工支付的现金 | 10,763,776,399 | 8,388,312,360 |
| 支付的各项税费 | 5,629,617,319 | 8,103,704,911 |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 38,317,404,097 | 19,958,078, 631 |
| 经营活动现金流出小计 | 123,891,327,952 | 229,894,121,958 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 19,879,098,380 | 11,328,158,068 |
| 二、投资活动产生的现金流量： | ||
| 收回投资收到的现金 | 61,237,011, 257 | 38,476,449, 833 |
| 取得投资收益收到的现金 | 6,767,249,508 | 3,321,076,693 |
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 | 51,958,972 | 28,370,248 |
| 收到其他与投资活动有关的现金 | 1 | 139,069,773, 226 |
| 其中：非同一控制下吸收合并取得的现金净额 | 1 | 139,069,773,226 |
| 投资活动现金流入小计 | 68,056,219,737 | 180,895,670,000 |
| 投资支付的现金 | 75,257,343,209 | 64,634,520,188 |
| 对子公司增资支付的现金 | 681,069,092 | 3,155,440,000 |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | 828,489,162 | 681, 561,227 |
| 投资活动现金流出小计 | 76,766,901,463 | 68,471, 521,415 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -8,710,681, 726 | 112, 424,148, 585 |
| 三、筹资活动产生的现金流量： | ||
| 吸收投资收到的现金 | 35,000,000,000 | 9, 984,811, 321 |
| 其中：发行永续债收到的现金 | 35,000,000,000 | |
| 发行A股收到的现金 | 1 | 9,984,811,321 |
| 发行债券收到的现金 | 154,895,000,000 | 121, 053,921, 532 |
| 项目 | 2026年前三季度（1-9月） | 2025年前三季度（1-9月） |
| 筹资活动现金流入小计 | 189,895,000,000 | 131, 038,732, 853 |
| 偿还债务支付的现金 | 138,432,900,000 | 69,970,203,896 |
| 赎回永续债支付的现金 | 二 | 5,000,000,000 |
| 回购股份支付的现金 | 1 | 1,210,812,138 |
| 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | 13,004,269,807 | 11, 555,713,870 |
| 支付其他与筹资活动有关的现金 | 604,408,106 | 455,657,253 |
| 筹资活动现金流出小计 | 152,041, 577,913 | 88,192,387,157 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | 37,853,422,087 | 42,846,345,696 |
| 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 | -219,798,126 | -67,104, 542 |
| 五、现金及现金等价物净增加额 | 48,802,040,615 | 166,531, 547,807 |
| 加：期初现金及现金等价物余额 | 361,873, 031, 860 | 164,702,876,969 |
| 六、期末现金及现金等价物余额 | 410,675,072,475 | 331, 234, 424, 776 |
公司负责人：朱健 主管会计工作负责人：张信军 会计机构负责人：敖奇顺
（三）2026 年起首次执行新会计准则或准则解释等涉及调整首次执行当年年初的财务报表
□适用 √不适用
特此公告。
国泰海通证券股份有限公司董事会
2026 年 10 月 30 日
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