湖南能源集团发展股份有限公司

2026 年半年度报告

HE

湖南发展HUNAN DEVELOPMENT

2026 年 8 月

第一节 重要提示、目录和释义

公司董事会及董事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

公司负责人刘志刚、主管会计工作负责人刘芳及会计机构负责人(会计主管人员)郭滨声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

所有董事均已出席了审议本次半年报的董事会会议。

公司在本报告“第三节 管理层讨论与分析”之“十、公司面临的风险和应对措施”详细描述了公司未来发展中可能存在的风险及应对措施，敬请投资者注意投资风险。

公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。

关于同一控制下企业合并追溯调整财务数据的情况说明：

公司实施重大资产重组，湖南湘投沅陵高滩发电有限责任公司、湖南湘投铜湾水利水电开发有限责任公司、湖南湘投清水塘水电开发有限责任公司、湖南新邵筱溪水电开发有限责任公司自 2026 年 5 月起纳入本公司合并财务报表范围。本次合并前后，本公司与上述四家公司均受湖南能源集团有限公司控制，且该控制关系非暂时性、持续时间超过一年。根据《企业会计准则》相关规定，本次合并适用同一控制下企业合并会计处理原则。据此，本半年度报告财务报表调整情况如下：合并资产负债表期初数相应追溯调整；2026 年半年度合并利润表、合并现金流量表、合并所有者权益变动表纳入上述四家公司 2026 年1-6 月经营及权益变动数据；同期比较报表（2025 年 1-6月）合并利润表、合并现金流量表、合并所有者权益变动表相应纳入上述四家公司 2025年1-6 月经营及权益变动数据。

目 录

第一节 重要提示、目录和释义.... 1

第二节 公司简介和主要财务指标.... 6

第三节 管理层讨论与分析.... 9

第四节 公司治理、环境和社会.... 22

第五节 重要事项.... 24

第六节 股份变动及股东情况.... 36

第七节 债券相关情况.... 41

第八节 财务报告.... 42

备查文件目录

一、载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表；

二、载有董事长签名和公司盖章的 2026 年半年度报告原件；

三、报告期内在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及巨潮资讯网上公开披 露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。

释义

第二节 公司简介和主要财务指标

一、公司简介

二、联系人和联系方式

三、其他情况

1、公司联系方式

公司注册地址、公司办公地址及其邮政编码、公司网址、电子信箱等在报告期是否变化

□适用 不适用

公司注册地址、公司办公地址及其邮政编码、公司网址、电子信箱等在报告期无变化，具体可参见2025 年年报。

2、信息披露及备置地点

信息披露及备置地点在报告期是否变化

□适用 不适用

公司披露半年度报告的证券交易所网站和媒体名称及网址，公司半年度报告备置地在报告期无变化，具体可参见 2025 年年报。

3、其他有关资料

其他有关资料在报告期是否变更情况

□适用 不适用

四、主要会计数据和财务指标

公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据

是 □否

追溯调整或重述原因

同一控制下企业合并

五、境内外会计准则下会计数据差异

1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况

□适用 不适用

公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。

2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况

□适用 不适用

公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。

六、非经常性损益项目及金额

适用 □不适用

单位：元

其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况：

□适用 不适用

公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。

将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明

□适用 不适用

公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。

第三节 管理层讨论与分析

一、报告期内公司从事的主要业务

公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 3号——行业信息披露》中的“电力供应业”的披露要求

（一）报告期内公司所属行业发展情况

报告期内，公司来自清洁能源业务的收入为 49,459.74 万元，占公司主营业务收入的 92.65%。根据《中国上市公司协会上市公司行业统计分类指引》，公司属于电力、热力生产和供应业（D44）。

1、全国电力供需情况

根据国家能源局发布，2026年 1-6月，全社会用电量累计 50,999亿千瓦时，同比增长 5.3%。从分产业用电看，第一产业用电量 711 亿千瓦时，同比增长 4.9%。第二产业用电量 33,057 亿千瓦时，同比增长 5.1%；其中，工业用电量 32,760亿千瓦时，同比增长 5.3%，高技术及装备制造业用电量 6,008 亿千瓦时，同比增长 9.8%。第三产业用电量 9,916 亿千瓦时，同比增长 8.0%；其中，充换电服务业、互联网数据服务用电量分别为 810亿千瓦时、494亿千瓦时，增速分别达到 56.9%、44.0%。城乡居民生活用电量 7,315亿千瓦时，同比增长 3.1%。

截至 2026 年 6 月末，全国累计发电装机容量 40.4 亿千瓦，同比增长 10.8%。其中，水电装机容量4.5 亿千瓦，同比增长 3.5%；太阳能发电装机容量 12.7 亿千瓦，同比增长 15.8%；风电装机容量 6.8亿千瓦，同比增长 18.5%。2026 年 1-6 月，全国发电设备累计平均利用 1,392 小时，比上年同期降低113 小时。

2、湖南省能源行业发展情况

根据国家统计局数据，2026年 1-6月，湖南省总发电量 825.9 亿千瓦时；其中，火电发电量 445.0亿千瓦时，水力发电量 230.7 亿千瓦时，风力发电量 92.7 亿千瓦时，太阳能发电量 57.5亿千瓦时。

截至 2026 年 6 月末，湖南电网并网总装机 9,521 万千瓦。其中，火电 3,182 万千瓦，常规水电1,685 万千瓦，风电 1,412 万千瓦，光伏发电 2,976 万千瓦，生物质发电 146 万千瓦，抽水蓄能 120万千瓦。风光新能源合计装机占比超 46%，成为电源装机结构主体。“十四五”期间，湖南新能源装机年均增长 31%。

《湖南省国民经济和社会发展第十五个五年规划纲要》提出要提升能源供给保障能力。优化布局能源基础设施，打造承西启东、连南接北的区域能源交换枢纽，提升湖南在全国能源体系中的地位和能级。充分发挥煤电兜底保障和支撑调节作用，新建一批大容量高参数清洁煤电，加快老旧低效机组更新迭代。挖掘高坝大库发电调节潜力，支持水电改造扩容，优化水电站运行调度管理。推动外电入湘基础设施建设，谋划新增直流交流入湘通道。加强数智化坚强电网和微电网建设，推动电网协调发展，打造区域电力交换枢纽。强化化石能源兜底保障，提升煤炭集储输运水平，积极引入优质低价气源，打造管输天然气湖南枢纽。推动能源绿色低碳高效开发利用，坚持集中式与分布式并举发展新能源，加强农光、林光、渔光互补项目集约化利用，推进风电、光伏升级改造，积极推动绿电直连发展。探索发展地热能，有序发展农林生物质发电和沼气发电，推进垃圾焚烧发电，拓宽氢能应用场景。

（二）报告期内公司的主要业务

报告期内，公司从事清洁能源及自然资源相关业务，具体构成情况如下：

1、清洁能源

公司主要开展水力发电、光伏发电等清洁能源项目投资、开发、建设及运营管理。截至报告期末，公司运营管理湖南境内的株洲航电、蟒塘溪、鸟儿巢、清水塘、铜湾、筱溪、高滩七座水电站以及南洲产业园、果子熟了等五个分布式光伏电站，可控总装机容量为 74.502 万千瓦。其中水力发电所生产的电力全部输入湖南电网；分布式光伏发电采用“自发自用、余电上网”的模式，一部分由产业园内部企业消纳，剩余部分输入湖南电网。

2、自然资源

公司以益沅公司为平台，开展河砂、河卵石、碎石等产品在长江中下游地区的销售业务，主要从具有河道采砂经营权的地方政府平台公司批发砂石后分销，报告期内经营模式未发生变化。

为延伸砂石产业链，提升砂石资源附加值，逐步向高附加值砂石产业转型，益沅公司与地方政府平台公司合作，控股设立琼湖建材公司，在湖南沅江投资建设机制砂加工厂，项目已于 2024 年全面投产。该项目主要采用“圆锥+立轴+对辊+棒磨”制砂工艺，配套先进的自动化控制系统。

二、核心竞争力分析

清洁能源为公司核心业务，主要为水力发电。水电作为国家优先发展的非化石能源，具有可再生、无污染、二氧化碳“零排放”等特征，符合国家“碳达峰、碳中和”的清洁低碳、安全高效的能源转型目标和电力行业发展规划，同时水电消纳享有政策优先权，被明确纳入“保障优先发电”序列，执行“保量保价”机制。公司长期从事水力发电综合运营，经营调度和日常管控等方面经验丰富。依托专业的人才队伍，秉承安全生产、科学调度、经济运行、精细管理的理念，公司各电站保持较高的水能利用率，水电经营业绩良好。

三、主营业务分析

概述

2026 年上半年，公司坚持以习近平新时代中国特色社会主义思想为指引，秉持“以加快发展为一切工作的出发点、以市场化为一切改革措施出台的总导向、以价值分配为调动一切积极因素的指挥棒”三个基本原则，贯彻落实“坚持项目优先，把方向找准；坚持结果导向，把事业做成；坚持开拓创新，把亮点擦亮；坚持把解决实际问题作为衡量一切工作的唯一标准，把作风做实”四个坚持的基本要求，紧扣“加快发展、加大改革、加强管理”的工作主线，聚焦能源核心主业定位，水电业务保持稳定高效运行，新能源项目投资布局稳步推进。公司通过发行股份及支付现金购买四家水电资产，综合实力和市场竞争力显著增强。

报告期内，公司实现营业收入 53,381.51 万元，较上年同期（调整前）增长 214.85%，较上年同期（调整后）增长 31.20%；实现归属于上市公司股东的净利润 18,504.97 万元，较上年同期（调整前）增长 351.94%，较上年同期（调整后）增长 77.45%。截至 2026年 6 月末，公司资产总额 667,054.93万元，负债总额 268,405.97 万元，资产负债率 40.24%，财务状况良好。

（一）清洁能源

1、水力发电

根据公司水情系统统计，2026 年上半年，株洲航电总入库水量同比增加 15.77%，蟒电公司总入库水量同比增加 25.97%，鸟儿巢公司总入库水量同比减少 5.31%，筱电公司总入库水量同比增加 21.90%，铜电公司总入库水量同比增加 34.87%，高电公司总入库水量同比增加 66.05%，清电公司总入库水量同比增加 29.98%。报告期内，株洲航电累计完成发电量 39,642.40 万千瓦时，实现上网电量 38,928.42万千瓦时，同比增加 0.90%；蟒电公司累计完成发电量 16,367.72 万千瓦时，实现上网电量 16,180.16万千瓦时,同比增加 34.21%；鸟儿巢公司累计完成发电量 4,132.11 万千瓦时，实现上网电量 4,073.89万千瓦时，同比增加 40.84%；筱电公司累计完成发电量 32,285.15 万千瓦时，实现上网电量 31,850.96万千瓦时，同比增加 18.14%；铜电公司累计完成发电量 47,401.83 万千瓦时，实现上网电量 46,842.22万千瓦时，同比增加 50.11%；高电公司累计完成发电量 16,089.21 万千瓦时，实现上网电量 15,895.51万千瓦时，同比增加 34.34%；清电公司累计完成发电量 33,455.94 万千瓦时，实现上网电量 33,162.51万千瓦时，同比增加 44.98%。空洲岛公司投资建设的株洲航电枢纽（空洲水电站）扩机工程项目，拟安装单机容量 35MW 的灯泡贯流式机组一台，项目已进入厂房主体结构、左右连接坝混凝土浇筑和机电设备安装同步施工阶段。

报告期内，公司牢固树立安全发展理念，严格遵循安全生产法律法规及行业标准，健全完善安全责任体系，将安全管理贯穿于电力生产、电力建设以及机制砂生产全流程。扎实推进安全风险分级管控与隐患排查治理双重预防机制，定期开展安全生产形势研判与安全生产现状评估检查，及时排查整改风险隐患，确保生产经营与安全管理协同发展，持续夯实企业安全根基，严守安全底线与红线。

根据公司于 2026 年 3 月 27日收到的中国证监会《关于同意湖南能源集团发展股份有限公司发行股份购买资产并募集配套资金注册的批复》（证监许可〔2026〕551 号），公司以发行股份及支付现金的方式购买电投公司持有的高电公司 85%股权、铜电公司 90%股权、清电公司 90%股权、筱电公司 88%股权，同时向不超过 35 名符合条件的特定对象发行股份募集配套资金。2026年 4 月，上述标的资产已完成过户登记。本次重组完成后，公司可控装机容量由年初 24.502 万千瓦提升至 74.502 万千瓦，增长204.06%。公司能源核心主业规模实现跨越式提升，核心竞争实力得到显著夯实。

2、光伏发电

在坚持做强做优水电主业的同时，公司聚焦“双碳”目标持续优化业务布局，投资设立了新能源公司及小初公司两家全资子公司，积极推动光伏发电业务。报告期内，南洲产业园、娄星产业开发区、常德汽配城、果子熟了、湘科大厦五个分布式光伏电站共完成发电量 589.30 万千瓦时，实现上网电量571.98 万千瓦时。由小初公司投资建设的衡东县白莲镇 80MW茶光互补光伏项目已完成 EPC总承包招标。截至 2026 年 7 月末，光伏区域完成部分地表附着物清理，正式启动桩基施工；升压站征地拆迁及清表工作全部完成；外送线路取得核准批复并完成电力质监注册。

（二）自然资源

报告期内，受房地产市场投资收窄，叠加禁渔期过后洞庭湖周边部分采区阶段性集中放量等复合因素影响，砂石销售供大于求，交易价格下行，给公司砂石业务稳价保量带来了一定挑战。报告期内，益沅公司及其控股子公司琼湖建材公司销售河砂、河卵石、机制砂等产品共 92.84 万吨。

主要财务数据同比变动情况

单位：元

公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动 □适用 不适用

公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。

营业收入构成

单位：元

占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况

适用 □不适用

单位：元

公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1期按报告期末口径调整后的主营业务数据

□适用 不适用

四、非主营业务分析

适用 □不适用

单位：元

五、资产及负债状况分析

1、资产构成重大变动情况

单位：元

2、主要境外资产情况

□适用 不适用

3、以公允价值计量的资产和负债

适用 □不适用

单位：元

其他变动的内容

1、其他非流动金融资产其他变动，主要系本期收回深圳达晨创鸿基金分配款。

2、投资性房地产其他变动，系计提的折旧。

报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化

□是 否

4、截至报告期末的资产权利受限情况

单位：元

六、投资状况分析

1、总体情况

适用 □不适用

2、报告期内获取的重大的股权投资情况

适用 □不适用

单位：元

3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况

适用 □不适用

单位：元

4、金融资产投资

（1） 证券投资情况

□适用 不适用

公司报告期不存在证券投资。

（2） 衍生品投资情况

□适用 不适用

公司报告期不存在衍生品投资。

5、募集资金使用情况

□适用 不适用

公司报告期无募集资金使用情况。

七、重大资产和股权出售

1、出售重大资产情况

□适用 不适用

公司报告期未出售重大资产。

2、出售重大股权情况

□适用 不适用

八、主要控股参股公司分析

适用 □不适用

主要子公司及对公司净利润影响达 10%以上的参股公司情况

单位：元

备注：湖南发展益沅按照合并报表数据填报。 报告期内取得和处置子公司的情况 适用 □不适用

主要控股参股公司情况说明

蟒电公司营业收入、营业利润及净利润分别较上年同期增加 37.20%、62.18%及 62.15%，主要系蟒塘溪水电站所在流域当期降雨量充足、来水充沛，发电量显著提升所致。

九、公司控制的结构化主体情况

□适用 不适用

十、公司面临的风险和应对措施

1、水力发电

（1）流域来水风险：水电业务高度依赖自然降水及流域来水量，受气候变化、季节波动及极端天气事件（如干旱、洪涝）影响较大。来水量的不稳定直接影响发电量、机组利用小时数，进而对经营业绩造成较大影响。

（2）行业政策风险：水电行业受国家宏观经济政策、电力体制改革、电价形成机制、财税政策、环保政策等多方面影响。政策变化可能直接影响公司的盈利能力。

（3）安全生产风险：水电项目运行年限增长导致设备老化、性能下降，发电机组、水工设施及电气系统故障风险上升，可能引发人身伤害、电网冲击及非计划停运等事故，存在安全生产风险。

对策：一是通过强化安全管控，提升精细化管理水平，合理开展检修和技改，确保人身安全及设备长周期安全稳定运行；二是通过科学调度水库，开展经济运行，保持机组较高水能利用率，充分利用来水多发电、发好电；三是设立专人专岗，持续跟踪行业政策等外部环境变化，加强对电力市场形势、市场交易规则的跟踪研究和分析研判，降低政策风险因素带来的不利影响。

2、光伏发电

（1）电力市场化政策变化导致电价不及预期的风险：根据国家发展和改革委员会、国家能源局发布的《关于深化新能源上网电价市场化改革促进新能源高质量发展的通知》（发改价格〔2025〕136号）要求，推动新能源上网电量参与市场交易。目前湖南省已发布《湖南省深化新能源上网电价市场化改革促进新能源高质量发展实施方案》，光伏项目上网电量需全部进入电力市场，通过市场交易形成上网电价，直接对营业收入造成影响。

（2）极端天气所导致的风险：强湿度、强降雨、雷暴、强风、冰雹等恶劣天气可能会损坏光伏发电设备，导致光伏电站无法正常运作，进而对公司生产经营造成不利影响。

（3）消纳不及预期的风险：园区如出现入驻企业流失、企业耗能降低等减少园区用电量的情况，项目消纳比例可能降低，进而影响项目投资收益。

对策：一是密切关注发改委及能源局发布的相关政策动态，加强与各省能源主管部门的沟通，及时了解并评估各省具体实施方案对上网电价的可能影响；二是密切关注气象预报，提前做好防范措施；三是加强与园区管理方沟通，关注园区企业用电量变化情况，尽力降低各种风险因素可能带来的不利影响。

3、砂石业务

2026 年，受国内整体经济环境及房地产市场周期性调整等多重外部因素的影响，益沅公司砂石销售业务面临较大考验。房地产开发投资收窄、新开工面积同比下降，直接削弱了对上游砂石等基础建材的采购需求；同时，基建项目的资金到位情况和施工进度也存在一定波动，未能完全对冲房地产下行带来的需求缺口,行业竞争趋于白热化，导致砂石等建材产品价格缺乏有力支撑。这种由终端市场传导而来的整体性压力，给公司砂石业务的稳价保量带来了一定挑战。

对策：一是实时关注砂石市场状况，紧盯重点市场，服务核心客户增加粘性，制定合理销售方案应对市场变化，提高砂石销量；二是积极拓展周边、长沙及下江等机制砂销售市场，丰富销售途径，密切关注多地市场需求及价格动态，重点开发优质客户，提升公司销售能力；三是与荣信建材多次沟通，加强协作协调，互相支持砂石销售，获得更多供货额度。

十一、市值管理制度和估值提升计划的制定落实情况

公司是否制定了市值管理制度。□是 否公司是否披露了估值提升计划。□是 否

十二、“质量回报双提升”行动方案贯彻落实情况

公司是否披露了“质量回报双提升”行动方案公告。

□是 否

第四节 公司治理、环境和社会

一、公司董事、高级管理人员变动情况

适用 □不适用

二、本报告期利润分配及资本公积金转增股本情况

□适用 不适用

公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。

三、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的实施情况

□适用 不适用

公司报告期无股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施及其实施情况。

四、环境信息披露情况

上市公司及其主要子公司是否纳入环境信息依法披露企业名单

□是 否

公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 3号——行业信息披露》中的“电力供应业”的披露要求公司所属的水电企业均按照国家及地方有关规定，严格落实相应生态环境保护工作。

上市公司发生环境事故的相关情况

不适用。

五、社会责任情况

（一）综治维稳方面

公司持续完善综治维稳管理体系，明晰各级主体责任，扎实开展平安建设各项工作。常态化、动态化推进风险辨识、评估与管控，强化矛盾纠纷排查化解，确保各类不稳定因素早发现、早干预、早处置。严格落实平安建设相关法律法规，紧盯重点时段平安稳定工作，加强形势研判、防范预警及宣传教育，引导各级筑牢安全稳定防线，全力维护企业平安和谐稳定。

（二）股东及债权人权益保护方面

公司严格按照《公司法》《证券法》《深圳证券交易所股票上市规则》等法律法规和《公司章程》规定，依法召开股东会，积极主动采用网络投票等方式扩大股东参与股东会的比例，对所有提案中小投资者的投票结果均单独统计并披露。公司高度重视对股东的信息披露与沟通，依照《上市公司信息披露管理办法》《深圳证券交易所股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 1号——主板上市公司规范运作》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 5号——信息披露事务管理》等规定，规范履行信息披露义务，披露的信息不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏；关于公司的信息均可在深交所网站（http://www.szse.cn）、《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》、巨潮资讯网(http://www.cninfo.com.cn)等平台获取。报告期内，公司通过投资者电话、互动易、专用邮箱、业绩说明会及投资者网上集体接待日活动等多样化的投资者沟通渠道，促进投资者对公司的了解和认同。同时，公司的财务政策稳健，资产、资金安全，在维护股东利益的同时兼顾债权人的利益。公司无大股东及关联方占用公司资金情形，亦不存在将资金直接或间接地提供给大股东及关联方使用的各种情形，公司无任何形式的对外担保事项。

（三）职工权益保护方面

公司严格遵守《劳动法》《劳动合同法》《社会保险法》等相关法律法规，尊重、关心、维护职工的合法权益，进一步完善与职工权益保护相关的人力资源管理制度。努力为劳动者创造良好的就业和劳动条件，提供安全、健康的工作环境，合理安排职工劳动生产，关心关爱职工身心健康。做好职工技能培训、安全生产和劳动保护，促进职工全面发展。健全以职工代表大会为基本形式的民主管理制度，积极构建和谐劳动关系，依法签订职工集体合同，建立健全困难职工帮扶慰问等职工关怀机制。

（四）社会公益事业方面

报告期内，公司积极履行国有企业社会责任，坚持党建带群建，发挥基层党组织战斗堡垒作用和工会、共青团桥梁纽带作用，积极开展乡村振兴消费帮扶，组织党员职工常态化开展扶贫帮困、关爱困境留守儿童等志愿服务活动，彰显国企社会担当。

第五节 重要事项

一、公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内履行完毕及截至报告期末超期未履行完毕的承诺事项

适用 □不适用履行完毕的，应当详细说明未完成履行的具体原因及下一步的工作计划

二、控股股东及其他关联方对上市公司的非经营性占用资金情况

□适用 不适用

公司报告期不存在控股股东及其他关联方对上市公司的非经营性占用资金。

三、违规对外担保情况

□适用 不适用

公司报告期无违规对外担保情况。

四、聘任、解聘会计师事务所情况

半年度财务报告是否已经审计

□是 否

公司半年度报告未经审计。

五、董事会对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明

□适用 不适用

六、董事会对上年度“非标准审计报告”相关情况的说明

□适用 不适用

七、破产重整相关事项

□适用 不适用

公司报告期未发生破产重整相关事项。

八、诉讼事项

重大诉讼仲裁事项

□适用 不适用

本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项。

其他诉讼事项

适用 □不适用

九、处罚及整改情况

□适用 不适用

公司报告期不存在处罚及整改情况。

十、公司及其控股股东、实际控制人的诚信状况

□适用 不适用

十一、重大关联交易

1、与日常经营相关的关联交易

适用 □不适用

备注：因公司实施重大资产重组，高电公司、铜电公司、清电公司、筱电公司自 2026年 5月起纳入公司合并报表范围。依据《企业会计准则》相关规定，公司按同一控制下企业合并的要求对财务数据予以追溯调整。本表所列“关联交易金额”包含上述四家公司 2026 年 1-4 月纳入合并范围前实际发生的关联交易金额，以及 2026 年 5-6 月纳入合并范围后，该四家子公司与本公司关联方发生的关联交易金额。

2、资产或股权收购、出售发生的关联交易

适用 □不适用

3、共同对外投资的关联交易

□适用 不适用

公司报告期未发生共同对外投资的关联交易。

4、关联债权债务往来

□适用 不适用

公司报告期不存在关联债权债务往来。

5、与存在关联关系的财务公司的往来情况

□适用 不适用

公司与存在关联关系的财务公司与关联方之间不存在存款、贷款、授信或其他金融业务。

6、公司控股的财务公司与关联方的往来情况

□适用 不适用

公司控股的财务公司与关联方之间不存在存款、贷款、授信或其他金融业务。

7、其他重大关联交易

适用 ☑不适用

十二、重大合同及其履行情况

1、托管、承包、租赁事项情况

（1） 托管情况

□适用 不适用

公司报告期不存在托管情况。

（2） 承包情况

□适用 不适用

公司报告期不存在承包情况。

（3） 租赁情况

适用 □不适用

租赁情况说明

公司 2021 年第一次临时股东大会审议通过了《关于向关联方购买写字楼并签订房屋返租合同暨关联交易的议案》，同意公司下属株洲航电使用自有资金向展新置业购买位于湖南省长沙市天心区湘江中路二段 178号汇景发展商务中心塔楼 A 第 34 层、39层、40层、41 层共四层写字楼。2021 年 6 月 11日，株洲航电与展新置业完成交房手续并签订了《房屋返租合同》，由展新置业向株洲航电返租该四层写字楼，租赁期限 5 年，租金合计 5,916.11 万元。基于房地产市场变化和展新置业实际经营情况，展新置业提出变更租金支付方式。经公司 2022 年第二次临时股东大会审议通过，同意展新置业使用自有合法产权房屋汇景发展商务中心塔楼 A第 9 层及塔楼 B5 套公寓抵偿剩余未付租金。2022 年 8 月株洲航电已取得抵租房屋的产权证书。

经公司第十一届董事会第二次会议审议通过，同意株洲航电将汇景发展商务中心塔楼 A座第 9层写字楼（业态为精装）、B 座 B-11016公寓（业态为毛坯）出租给关联方湘投基金公司，双方已签订《汇景发展环球中心物业租赁合同》，租赁期限为 6 年，自 2023年 8月 1日至 2029年 8月 1日止，租金合计 15,595,959.00 元。

为公司带来的损益达到公司报告期利润总额 10%以上的项目

□适用 不适用

公司报告期不存在为公司带来的损益达到公司报告期利润总额 10%以上的租赁项目。

2、重大担保

□适用 不适用

公司报告期不存在重大担保情况。

3、委托理财

□适用 不适用

公司报告期不存在委托理财。

4、其他重大合同

适用 □不适用

十三、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表

适用 □不适用

十四、其他重大事项的说明

适用 □不适用

1、关于重大资产重组事项

公司以发行股份及支付现金的方式购买电投公司持有的高电公司 85%股权、铜电公司 90%股权、清电公司 90%股权、筱电公司 88%股权，同时向不超过 35 名符合条件的特定对象发行股份募集配套资金（以下简称“本次交易”）。2026 年 2 月，深交所召开 2026 年第 3 次并购重组审核委员会会议审核通过公司本次交易事项。2026 年 3 月，本次交易获得中国证监会同意注册批复。2026 年 4 月，本次交易涉及的标的资产过户手续办理完毕。2026 年 6 月 3 日，公司向电投公司发行的 107,196,505 股新增股份完成上市。2026年 8 月 24 日，公司向 13 名特定投资者发行的 68,434,559 股新增股份完成上市。上述发行完成后，公司总股本增加至 639,789,346股。详情请参见公司在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》、巨潮资讯网上刊登的编号为 2026-007、2026-013、2026-035、2026-038、2026-041、2026-042 公告及其他相关信息披露文件。

2、关于会计政策变更事项

根据财政部发布的《企业会计准则解释第 19 号》财会〔2025〕32 号要求，公司需对相关会计政策进行相应变更。本次会计政策变更对公司财务报表无影响。详情请参见公司在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及巨潮资讯网上刊登的编号为 2026-011公告。

3、关于公司 2025年度利润分配预案事项

2026 年 4 月，公司召开第十一届董事会第三十九次会议暨 2025 年度董事会与 2025 年度股东会审议通过了《关于公司 2025 年度利润分配预案的议案》，具体内容如下：以 2025 年 12 月 31 日总股本464,158,282 股为基数，每 10 股派发现金红利 0.50 元(含税)，不送红股，不以公积金转增股本，总计派发现金红利 23,207,914.10 元(含税)，占合并报表中归属于上市公司股东净利润的 32.17%，剩余未分配利润结转以后年度分配。本次利润分配方案实施股权登记日为：2026年 5月 6日；除权除息日为：2026 年 5 月 7 日。详情请参见公司在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及巨潮资讯网上刊登的编号为 2026-014、2026-015、2026-029、2026-036 公告。

4、关于续聘公司 2026年度审计机构事项

2026 年 4 月，公司召开第十一届董事会第三十九次会议暨 2025 年度董事会与 2025 年度股东会审议通过了《关于续聘公司 2026 年度审计机构的议案》，同意续聘中审华会计师事务所（特殊普通合伙）

为公司 2026 年年报审计机构和内控审计机构。详情请参见公司在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及巨潮资讯网上刊登的编号为 2026-014、2026-018、2026-029 公告。

5、关于与控股股东签订《代为培育协议》暨关联交易事项

2026 年 4 月，公司召开第十一届董事会第三十九次会议暨 2025 年度董事会与 2025 年度股东会审议通过了《关于与控股股东签订〈代为培育协议〉暨关联交易的议案》，同意公司与湖南能源集团签订《代为培育协议》，委托湖南能源集团直接或者间接控制的除公司及其控股子公司以外的企业代为培育锡盟苏尼特左旗 100MW光伏项目、锡盟西乌珠穆沁旗 200MW光伏项目、零陵区接履桥光伏项目、江永县上江圩镇光伏项目二期、江永县上江圩镇锦江片农光互补发电项目、湖南能源集团直接或者间接控制的除湖南发展及其控股子公司以外企业开发的分布式光伏项目。2026 年 5 月，公司与湖南能源集团完成《代为培育协议》签订。详情请参见公司在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及巨潮资讯网上刊登的编号为 2026-014、2026-019、2026-029、2026-040 公告。

6、关于公开挂牌转让控股孙公司和参股孙公司股权事项

2026 年 4 月，公司召开第十一届董事会第四十次会议审议通过了《关于公开挂牌转让控股孙公司和参股孙公司股权的议案》，同意公司全资子公司益沅公司通过湖南省联合产权交易所公开挂牌转让其持有的控股子公司琼湖建材公司 40%股权和参股子公司琼湖砂石集散中心公司 10%股权，挂牌转让底价分别为 1,465.06 万元、370.02 万元。详情请参见公司在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及巨潮资讯网上刊登的编号为 2026-024、2026-026公告。

7、关于公司董高换届选举事项

2026 年 4 月，公司顺利完成了新一届董事会换届选举及新一任经理层的聘任工作。详情请参见公司在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及巨潮资讯网上刊登的编号为 2026-029、2026-030、2026-031、2026-032、2026-033 公告。

8、关于全资子公司投资建设分布式光伏项目事项

2026 年 4 月，公司召开第十二届董事会第一次会议审议通过了《关于全资子公司投资建设分布式光伏项目的议案》，同意公司全资子公司新能源公司利用湖南博锐重工科技有限责任公司屋面投资建设分布式光伏项目，项目规划直流侧装机容量约 2,496kWp，交流侧装机容量约 1,990kW（以施工设计为准），静态总投资约 694.22 万元。详情请参见公司在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及巨潮资讯网上刊登的编号为 2026-030、2026-034公告。

9、关于变更财务负责人（财务总监）事项

2026年 6月，公司董事会收到财务负责人（财务总监）李志科先生的书面辞职报告。因工作调整，李志科先生申请辞去公司财务负责人（财务总监）职务，辞职后，李志科先生不再担任公司任何职务。

同月，公司召开第十二届董事会第四次会议审议通过了《关于聘任公司财务负责人（财务总监）的议案》，同意聘任刘芳女士为公司财务负责人（财务总监），任期自本次董事会审议通过之日起至本届董事会任期届满之日止。详情请参见公司在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及巨潮资讯网上刊登的编号为 2026-045、2026-047、2026-048 公告。

十五、公司子公司重大事项

适用 □不适用

1、关于公司控股孙公司琼湖建材公司，详情请参见《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及巨潮资讯网上刊登的如下公告：

（1）《关于筹划转让控股孙公司 40%股权的提示性公告》（编号：2026-001）

（2）《关于公开挂牌转让控股孙公司和参股孙公司股权的公告》（编号：2026-026）

2、关于公司全资子公司小初公司，详情请参见《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及巨潮资讯网上刊登的如下公告：

（1）《关于因公开招标形成关联交易的公告》（编号：2026-025）

3、关于公司全资子公司新能源公司，详情请参见《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及巨潮资讯网上刊登的如下公告：

（1）《关于全资子公司投资建设分布式光伏项目的公告》（编号：2026-034）

4、关于公司控股子公司清电公司，详情请参见《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及巨潮资讯网上刊登的如下公告：

（1）《关于向控股子公司提供财务资助的公告》（编号：2026-049）

第六节 股份变动及股东情况

一、股份变动情况

1、股份变动情况

单位：股

股份变动的原因

适用 □不适用

报告期内，经中国证监会证监许可〔2026〕551号文核准，公司以发行股份及支付现金的方式购买电投公司持有的高电公司 85%股权、铜电公司 90%股权、清电公司 90%股权、筱电公司 88%股权，上述标的资产的过户手续于 2026 年 4 月办理完毕。公司向电投公司发行的 107,196,505 股有限售条件流通股于 2026 年 6 月 3 日上市，公司总股本由 464,158,282 股增至 571,354,787 股。

股份变动的批准情况

适用 □不适用

2026 年 3 月 27 日，公司收到中国证监会出具的《关于同意湖南能源集团发展股份有限公司发行股份购买资产并募集配套资金注册的批复》（证监许可〔2026〕551号），同意本次交易的注册申请。

股份变动的过户情况

适用 □不适用

根据中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司于 2026年 5月 28日出具的《股份登记申请受理确认书》，其已受理湖南发展向电投公司发行股票登记业务，申请登记数量为 107,196,505股（其中有限售条件的股份为 107,196,505股），相关股份登记到账后已正式列入公司股东名册。本次发行股份购买资产涉及的新增股份的上市日期为 2026 年 6 月 3 日。

股份回购的实施进展情况

□适用 不适用

采用集中竞价方式减持回购股份的实施进展情况

□适用 不适用

股份变动对最近一年和最近一期基本每股收益和稀释每股收益、归属于公司普通股股东的每股净资产等财务指标的影响适用 □不适用

2026 年 6 月 30 日按新股本 571,354,787 股计算的基本每股收益 0.32 元，稀释每股收益 0.32 元，加权平均净资产收益率 4.44%；2025 年 6 月 30 日按同一控制下企业合并追溯调整后，按新股本571,354,787股计算的基本每股收益 0.18元，稀释每股收益 0.18元，加权平均净资产收益率 2.39%。

□适用 不适用

2、限售股份变动情况

适用 □不适用

单位：股

二、证券发行与上市情况

适用 □不适用

报告期内证券发行情况的说明

报告期内，经中国证监会证监许可〔2026〕551号文核准，公司以发行股份及支付现金的方式购买电投公司持有的高电公司 85%股权、铜电公司 90%股权、清电公司 90%股权、筱电公司 88%股权，同时向不超过 35 名符合条件的特定对象发行股份募集配套资金。公司向电投公司发行的 107,196,505 股有限售条件流通股于 2026 年 6 月 3 日上市，公司总股本由 464,158,282 股增至 571,354,787 股。

三、公司股东数量及持股情况

单位：股

持股 5%以上股东、前 10名股东及前10名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况

□适用 不适用

前 10名股东及前 10名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化

□适用 不适用

公司前 10名普通股股东、前 10名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。

四、董事和高级管理人员持股变动

□适用 不适用

公司董事和高级管理人员在报告期持股情况没有发生变动，具体可参见 2025年年报。

五、控股股东或实际控制人变更情况

公司前期已披露实际控制人筹划控制权变更但尚未完成的，请说明控制权变更进展情况。

□适用 不适用

控股股东报告期内变更

□适用 不适用

公司报告期控股股东未发生变更。

实际控制人报告期内变更

□适用 不适用

公司报告期实际控制人未发生变更。

六、优先股相关情况

□适用 不适用

报告期公司不存在优先股。

第七节 债券相关情况

□适用 不适用

第八节 财务报告

一、审计报告

半年度报告是否经过审计

□是 否

公司半年度财务报告未经审计。

二、财务报表

财务附注中报表的单位为：元

1、合并资产负债表

编制单位：湖南能源集团发展股份有限公司

2026 年 6 月 30 日

单位：元

法定代表人：刘志刚 主管会计工作负责人：刘芳 会计机构负责人：郭滨

2、母公司资产负债表

单位：元

法定代表人：刘志刚 主管会计工作负责人：刘芳 会计机构负责人：郭滨

3、合并利润表

单位：元

本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：66,974,507.39 元，上期被合并方实现的净利润为：71,630,420.10 元。 会计机构负责人：郭滨

法定代表人：刘志刚

主管会计工作负责人：刘芳

4、母公司利润表

单位：元

法定代表人：刘志刚 主管会计工作负责人：刘芳 会计机构负责人：郭滨 单位：元

5、合并现金流量表

法定代表人：刘志刚 主管会计工作负责人：刘芳 会计机构负责人：郭滨

6、母公司现金流量表

单位：元

法定代表人：刘志刚 主管会计工作负责人：刘芳 会计机构负责人：郭滨

7、合并所有者权益变动表

本期金额

单位：元

上年金额

单位：元

法定代表人：刘志刚 主管会计工作负责人：刘芳 会计机构负责人：郭滨

8、母公司所有者权益变动表

本期金额

单位：元

上年金额 单位：元

法定代表人：刘志刚 主管会计工作负责人：刘芳 会计机构负责人：郭滨

三、公司基本情况

（一）公司简介

湖南能源集团发展股份有限公司(曾用名“湖南发展集团股份有限公司”，原名“湖南金果实业股份有限公司”)前身为衡阳市食杂果品总公司，系 1993年经湖南省股份制改革试点领导小组湘股份改字(1993)第 12 号文件批准，由衡阳市食杂果品总公司、中国农业银行衡阳市信托投资公司、湖南耒能实业总公司共同发起设立，于 1993 年 8 月 12 日登记注册，总部位于湖南省长沙市。公司股票已于 1997年在深交所挂牌交易。公司现持有统一社会信用代码为 91430000185034687R 的营业执照。

公司原注册资本为人民币 464,158,282.00 元，折股份总数 464,158,282 股（每股面值 1 元）。其中无限售条件流通股 464,158,282 股，占股份总额的 100.00%。根据中国证券监督管理委员会《关于同意湖南能源集团发展股份有限公司发行股份购买资产并募集配套资金注册的批复》（证监许可〔2026551号），公司向电投公司定向增发人民币普通股（A 股）注册资本人民币 107,196,505.00元。增发后，公司注册资本为人民币 571,354,787.00 元。其中，有限售条件的流通股份为 107,196,505 股，占股份总数的 18.76%；无限售条件的流通股份为 464,158,282 股，占股份总数的 81.24%。该新增股本已于 2026 年 6 月 3 日在深圳证券交易所上市。

（二）公司的行业性质、经营范围及主要产品或提供的劳务

公司行业性质：本公司属电力行业。

公司经营范围：许可项目：发电业务、输电业务、供（配）电业务；供电业务；生物质燃气生产和供应；燃气经营；建设工程施工；输电、供电、受电电力设施的安装、维修和试验；矿产资源勘查；非煤矿山矿产资源开采；房地产开发经营。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以相关部门批准文件或许可证件为准）一般项目：以自有资金从事投资活动；自有资金投资的资产管理服务；以私募基金从事股权投资、投资管理、资产管理等活动（须在中国证券投资基金业协会完成登记备案后方可从事经营活动）；太阳能发电技术服务；风力发电技术服务；风电场相关系统研发；生物质能技术服务；储能技术服务；新兴能源技术研发；合同能源管理；节能管理服务；热力生产和供应；在线能源计量技术研发；在线能源监测技术研发；碳减排、碳转化、碳捕捉、碳封存技术研发；工程和技术研究和试验发展；通用设备修理；专用设备修理；矿物洗选加工；非金属矿物制品制造；非金属矿及制品销售；土地整治服务；旅游开发项目策划咨询；酒店管理；物业管理；住房租赁；非居住房地产租赁。（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）

（三）财务报告的批准报出者和财务报告批准报出日

本财务报表已经公司 2026 年 8 月 25日第十二届董事会第六次会议批准对外报出。

（四）合并财务报表范围

1、本公司本期合并财务报表的子公司

2、合并财务报表范围变化情况：详见本附注“七、合并范围的变更”、本附注“八、在其他主体中的权益”。

四、财务报表的编制基础

1、编制基础

本公司财务报表以持续经营为编制基础。

2、持续经营

本公司不存在导致对报告期末起 12 个月内的持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况。

五、重要会计政策及会计估计

具体会计政策和会计估计提示：

本公司根据实际生产经营特点针对金融工具减值、存货、固定资产折旧、在建工程、无形资产、收入确认等交易或事项制定了具体会计政策和会计估计。

1、遵循企业会计准则的声明

本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营成果和现金流量等有关信息。

2、会计期间

会计年度自公历 1月 1日起至 12月 31 日止。

3、营业周期

公司经营业务的营业周期较短，以 12个月作为资产和负债的流动性划分标准。

4、记账本位币

采用人民币为记账本位币。

5、重要性标准确定方法和选择依据

适用 □不适用

6、同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

（1）同一控制下企业合并的会计处理方法

公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量。公司按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值份额与支付的合并对价账面价值或发行股份面值总额的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

（2）非同一控制下企业合并的会计处理方法

公司在购买日对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；如果合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额，首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核，经复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益。

7、控制的判断标准和合并财务报表的编制方法

（1）控制的判断

拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响其可变回报金额的，认定为控制。

（2）合并财务报表的编制方法

母公司将其控制的所有子公司纳入合并财务报表的合并范围。合并财务报表以母公司及其子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，由母公司按照《企业会计准则第 33号——合并财务报表》编制。

8、合营安排分类及共同经营会计处理方法

（1）合营安排分为共同经营和合营企业。

（2）当公司为共同经营的合营方时，确认与共同经营中利益份额相关的下列项目：

1) 确认单独所持有的资产，以及按持有份额确认共同持有的资产；

2) 确认单独所承担的负债，以及按持有份额确认共同承担的负债；

3) 确认出售公司享有的共同经营产出份额所产生的收入；

4) 按公司持有份额确认共同经营因出售资产所产生的收入；

5) 确认单独所发生的费用，以及按公司持有份额确认共同经营发生的费用。

9、现金及现金等价物的确定标准

列示于现金流量表中的现金是指库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金等价物是指企业持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

10、外币业务和外币报表折算

不适用。

11、金融工具

1. 金融资产和金融负债的分类

金融资产在初始确认时划分为以下三类：(1) 以摊余成本计量的金融资产；(2) 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；(3) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

金融负债在初始确认时划分为以下四类：(1) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债；(2) 金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债；(3)不属于上述(1)或(2)的财务担保合同，以及不属于上述(1)并以低于市场利率贷款的贷款承诺；(4) 以摊余成本计量的金融负债。

2. 金融资产和金融负债的确认依据、计量方法和终止确认条件

(1) 金融资产和金融负债的确认依据和初始计量方法

公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或金融负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。但是，公司初始确认的应收账款未包含重大融资成分或公司不考虑未超过一年的合同中的融资成分的，按照《企业会计准则第 14号——收入》所定义的交易价格进行初始计量。

(2) 金融资产的后续计量方法

1) 以摊余成本计量的金融资产

采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融资产所产生的利得或损失，在终止确认、重分类、按照实际利率法摊销或确认减值时，计入当期损益。

2) 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资

采用公允价值进行后续计量。采用实际利率法计算的利息、减值损失或利得及汇兑损益计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入当期损益。

3) 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资

采用公允价值进行后续计量。获得的股利（属于投资成本收回部分的除外）计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

4) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

采用公允价值进行后续计量，产生的利得或损失（包括利息和股利收入）计入当期损益，除非该金融资产属于套期关系的一部分。

(3) 金融负债的后续计量方法

1) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

此类金融负债包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。对于此类金融负债以公允价值进行后续计量。因公司自身信用风险变动引起的指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的公允价值变动金额计入其他综合收益，除非该处理会造成或扩大损益中的会计错配。此类金融负债产生的其他利得或损失（包括利息费用、除因公司自身信用风险变动引起的公允价值变动）计入当期损益，除非该金融负债属于套期关系的一部分。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

2) 金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债

按照《企业会计准则第 23号——金融资产转移》相关规定进行计量。

3) 不属于上述 1)或 2)的财务担保合同，以及不属于上述 1)并以低于市场利率贷款的贷款承诺

在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：① 按照金融工具的减值规定确定的损失准备金额；② 初始确认金额扣除按照《企业会计准则第 14号——收入》相关规定所确定的累计摊销额后的余额。

4) 以摊余成本计量的金融负债

采用实际利率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融负债所产生的利得或损失，在终止确认、按照实际利率法摊销时计入当期损益。

(4) 金融资产和金融负债的终止确认

1) 当满足下列条件之一时，终止确认金融资产：

① 收取金融资产现金流量的合同权利已终止；

② 金融资产已转移，且该转移满足《企业会计准则第 23号——金融资产转移》关于金融资产终止确认的规定。

2) 当金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除时，相应终止确认该金融负债（或该部分金融负债）。

3. 金融资产转移的确认依据和计量方法

公司转移了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，继续确认所转移的金融资产。公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：(1) 未保留对该金融资产控制的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；(2) 保留了对该金融资产控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。

金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：(1) 所转移金融资产在终止确认日的账面价值；(2) 因转移金融资产而收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。转移了金融资产的一部分，且该被转移部分整体满足终止确认条件的，将转移前金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和继续确认部分之间，按照转移日各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：(1) 终止确认部分的账面价值；(2) 终止确认部分的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。

4. 金融资产和金融负债的公允价值确定方法

公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定相关金融资产和金融负债的公允价值。公司将估值技术使用的输入值分以下层级，并依次使用：

(1) 第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；

(2) 第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值，包括：活跃市场中类似资产或负债的报价；非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价；除报价以外的其他可观察输入值，如在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线等；市场验证的输入值等；

(3) 第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值，包括不能直接观察或无法由可观察市场数据验证的利率、股票波动率、企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、使用自身数据作出的财务预测等。

5. 金融工具减值

公司以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资、合同资产、租赁应收款、分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债以外的贷款承诺、不属于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债或不属于金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债的财务担保合同进行减值处理并确认损失准备。

预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，是指公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。其中，对于公司购买或源生的已发生信用减值的金融资产，按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。

对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产，公司在资产负债表日仅将自初始确认后整个存续期内预期信用损失的累计变动确认为损失准备。

对于租赁应收款、由《企业会计准则第 14号——收入》规范的交易形成的应收款项及合同资产，公司运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。

除上述计量方法以外的金融资产，公司在每个资产负债表日评估其信用风险自初始确认后是否已经显著增加。如果信用风险自初始确认后已显著增加，公司按照整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备；如果信用风险自初始确认后未显著增加，公司按照该金融工具未来 12个月内预期信用损失的金额计量损失准备。

公司利用可获得的合理且有依据的信息，包括前瞻性信息，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。

于资产负债表日，若公司判断金融工具只具有较低的信用风险，则假定该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。

公司以单项金融工具或金融工具组合为基础评估预期信用风险和计量预期信用损失。当以金融工具组合为基础时，公司以共同风险特征为依据，将金融工具划分为不同组合。

公司在每个资产负债表日重新计量预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金额，作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值；对于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资，公司在其他综合收益中确认其损失准备，不抵减该金融资产的账面价值。

6. 金融资产和金融负债的抵销

金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不相互抵销。但同时满足下列条件的，公司以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：(1) 公司具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；(2) 公司计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。

不满足终止确认条件的金融资产转移，公司不对已转移的金融资产和相关负债进行抵销。

12、应收票据

13、应收账款

（1）按信用风险特征组合计提预期信用损失的应收款项

（2）账龄组合的账龄与预期信用损失率对照表

备注：应收账款的账龄自款项实际发生的月份起算。 （3）按单项计提预期信用损失的应收款项的认定标准 对信用风险与组合信用风险显著不同的应收款项，公司按单项计提预期信用损失。

14、应收款项融资

不适用。

15、其他应收款

其他应收款的预期信用损失的确定方法及会计处理方法

（1）按信用风险特征组合计提预期信用损失的其他应收款

（2）账龄组合的账龄与预期信用损失率对照表

备注：其他应收款的账龄自款项实际发生的月份起算。

16、合同资产

公司根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同资产或合同负债。公司将同一合同下的合同资产和合同负债相互抵销后以净额列示。

公司将拥有的、无条件(即，仅取决于时间流逝)向客户收取对价的权利作为应收款项列示，将已向客户转让商品而有权收取对价的权利（该权利取决于时间流逝之外的其他因素）作为合同资产列示。

对信用风险与组合信用风险显著不同的合同资产，公司按单项计提预期信用损失。

17、存货

（1）存货的分类

存货包括在日常活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程中的在产品、在生产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等。

（2）发出存货的计价方法

发出存货采用个别计价法、月末一次加权平均法计价。

（3）存货的盘存制度

存货的盘存制度为永续盘存制。

（4）低值易耗品和包装物的摊销方法

1) 低值易耗品

按照一次转销法进行摊销。

2) 包装物

按照一次转销法进行摊销。

（5）存货跌价准备

资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；需要经过加工的存货，在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；资产负债表日，同一项存货中一部分有合同价格约定、其他部分不存在合同价格的，分别确定其可变现净值，并与其对应的成本进行比较，分别确定存货跌价准备的计提或转回的金额。

18、持有待售资产

不适用。

19、债权投资

不适用。

20、其他债权投资

不适用。

21、长期应收款

不适用。

22、长期股权投资

1. 共同控制、重大影响的判断

按照相关约定对某项安排存在共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策，认定为共同控制。对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定，认定为重大影响。

2. 投资成本的确定

(1) 同一控制下的企业合并形成的，合并方以支付现金、转让非现金资产、承担债务或发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为其初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的合并对价的账面价值或发行股份的面值总额之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

公司通过多次交易分步实现同一控制下企业合并形成的长期股权投资，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，在合并日，根据合并后应享有被合并方净资产在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额确定初始投资成本。合并日长期股权投资的初始投资成本，与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

(2) 非同一控制下的企业合并形成的，在购买日按照支付的合并对价的公允价值作为其初始投资成本。

公司通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并形成的长期股权投资，区分个别财务报表和合并财务报表进行相关会计处理：

1) 在个别财务报表中，按照原持有的股权投资的账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本法核算的初始投资成本。

2) 在合并财务报表中，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，对于购买日之前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其他综合收益等的，与其相关的其他综合收益等转为购买日所属当期收益。但由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。

(3) 除企业合并形成以外的：以支付现金取得的，按照实际支付的购买价款作为其初始投资成本；以发行权益性证券取得的，按照发行权益性证券的公允价值作为其初始投资成本；以债务重组方式取得的，按《企业会计准则第 12号——债务重组》确定其初始投资成本；以非货币性资产交换取得的，按《企业会计准则第 7号——非货币性资产交换》确定其初始投资成本。

3. 后续计量及损益确认方法

对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算；对联营企业和合营企业的长期股权投资，采用权益法核算。

4. 通过多次交易分步处置对子公司投资至丧失控制权的处理方法

(1) 是否属于“一揽子交易”的判断原则

通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，公司结合分步交易的各个步骤的交易协议条款、分别取得的处置对价、出售股权的对象、处置方式、处置时点等信息来判断分步交易是否属于“一揽子交易”。各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明多次交易事项属于“一揽子交易”：

1) 这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；

2) 这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；

3) 一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；

4) 一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。

(2) 不属于“一揽子交易”的会计处理

1) 个别财务报表

对处置的股权，其账面价值与实际取得价款之间的差额，计入当期损益。对于剩余股权，对被投资单位仍具有重大影响或者与其他方一起实施共同控制的，转为权益法核算；不能再对被投资单位实施控制、共同控制或重大影响的，按照《企业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》的相关规定进行核算。

2) 合并财务报表

在丧失控制权之前，处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积（资本溢价），资本溢价不足冲减的，冲减留存收益。

丧失对原子公司控制权时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益，同时冲减商誉。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，应当在丧失控制权时转为当期投资收益。

(3) 属于“一揽子交易”的会计处理

1) 个别财务报表

将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的长期股权投资账面价值之间的差额，在个别财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

2) 合并财务报表

将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

23、投资性房地产

投资性房地产计量模式

成本法计量

折旧或摊销方法

（1）投资性房地产包括已出租的土地使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权和已出租的建筑物。

（2）投资性房地产按照成本进行初始计量，采用成本模式进行后续计量，并采用与固定资产和无形资产相同的方法计提折旧或进行摊销。

24、固定资产

（1） 确认条件

固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一个会计年度的有形资产。固定资产在同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量时予以确认。

（2） 折旧方法

25、在建工程

（1）在建工程同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量则予以确认。在建工程按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的实际成本计量。

（2）在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到预定可使用状态但尚未办理竣工决算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成本调整原暂估价值，但不再调整原已计提的折旧。

26、借款费用

1. 借款费用资本化的确认原则

公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时确认为费用，计入当期损益。

2. 借款费用资本化期间

(1) 当借款费用同时满足下列条件时，开始资本化：1) 资产支出已经发生；2) 借款费用已经发生；3) 为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。

(2) 若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，并且中断时间连续超过 3个月，暂停借款费用的资本化；中断期间发生的借款费用确认为当期费用，直至资产的购建或者生产活动重新开始。

(3) 当所购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或可销售状态时，借款费用停止资本化。

3. 借款费用资本化率以及资本化金额

为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息费用（包括按照实际利率法确定的折价或溢价的摊销），减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额，确定应予资本化的利息金额；为购建或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专门借款的资产支出加权平均数乘以占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。

26、借款费用

27、生物资产

不适用。

28、油气资产

不适用。

29、无形资产

（1） 使用寿命及其确定依据、估计情况、摊销方法或复核程序

无形资产包括土地使用权、专利权及软件等，按成本进行初始计量。

使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预期实现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。具体如下：

（2） 研发支出的归集范围及相关会计处理方法

1.研发支出的归集范围

(1) 人员人工费用

人员人工费用包括公司研发人员的工资薪金、基本养老保险费、基本医疗保险费、失业保险费、工伤保险费、生育保险费和住房公积金，以及外聘研发人员的劳务费用。

研发人员同时服务于多个研究开发项目的，人工费用的确认依据公司管理部门提供的各研究开发项目研发人员的工时记录，在不同研究开发项目间按比例分配。

直接从事研发活动的人员、外聘研发人员同时从事非研发活动的，公司根据研发人员在不同岗位的工时记录，将其实际发生的人员人工费用，按实际工时占比等合理方法在研发费用和生产经营费用间分配。

(2) 直接投入费用

直接投入费用是指公司为实施研究开发活动而实际发生的相关支出。包括：1) 直接消耗的材料、燃料和动力费用；2) 用于中间试验和产品试制的模具、工艺装备开发及制造费，不构成固定资产的样品、样机及一般测试手段购置费，试制产品的检验费；3) 用于研究开发活动的仪器、设备的运行维护、调整、检验、检测、维修等费用。

(3) 折旧费用与长期待摊费用

折旧费用是指用于研究开发活动的仪器、设备和在用建筑物的折旧费。

用于研发活动的仪器、设备及在用建筑物，同时又用于非研发活动的，对该类仪器、设备、在用建筑物使用情况做必要记录，并将其实际发生的折旧费按实际工时和使用面积等因素，采用合理方法在研

发费用和生产经营费用间分配。

长期待摊费用是指研发设施的改建、改装、装修和修理过程中发生的长期待摊费用，按实际支出进行归集，在规定的期限内分期平均摊销。

(4) 无形资产摊销费用

无形资产摊销费用是指用于研究开发活动的软件、知识产权、非专利技术（专有技术、许可证、设计和计算方法等）的摊销费用。

(5) 设计费用

设计费用是指为新产品和新工艺进行构思、开发和制造，进行工序、技术规范、规程制定、操作特性方面的设计等发生的费用，包括为获得创新性、创意性、突破性产品进行的创意设计活动发生的相关费用。

(6) 装备调试费用与试验费用

装备调试费用是指工装准备过程中研究开发活动所发生的费用，包括研制特殊、专用的生产机器，改变生产和质量控制程序，或制定新方法及标准等活动所发生的费用。

为大规模批量化和商业化生产所进行的常规性工装准备和工业工程发生的费用不计入归集范围。

(7) 委托外部研究开发费用

委托外部研究开发费用是指公司委托境内外其他机构或个人进行研究开发活动所发生的费用（研究开发活动成果为公司所拥有，且与公司的主要经营业务紧密相关）。

(8) 其他费用

其他费用是指上述费用之外与研究开发活动直接相关的其他费用，包括技术图书资料费、资料翻译费、专家咨询费、高新科技研发保险费，研发成果的检索、论证、评审、鉴定、验收费用，知识产权的申请费、注册费、代理费，会议费、差旅费、通讯费等。

2. 内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：(1) 完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；(2) 具有完成该无形资产并使用或出售的意图；(3) 无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，能证明其有用性；(4) 有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；(5) 归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。

30、长期资产减值

对长期股权投资、采用成本模式计量的投资性房地产、固定资产、在建工程、使用权资产、使用寿命有限的无形资产等长期资产，在资产负债表日有迹象表明发生减值的，估计其可收回金额。对因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。商誉结合与其相关的资产组或者资产组组合进行减值测试。

若上述长期资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额确认资产减值准备并计入当期损益。

31、长期待摊费用

长期待摊费用核算已经支出，摊销期限在 1年以上（不含 1年）的各项费用。长期待摊费用按实际发生额入账，在受益期或规定的期限内分期平均摊销。如果长期待摊的费用项目不能使以后会计期间受益则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入当期损益。

32、合同负债

公司根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同资产或合同负债。公司将同一合同下的合同资产和合同负债相互抵销后以净额列示。

公司将已收或应收客户对价而应向客户转让商品的义务作为合同负债列示。

33、职工薪酬

（1） 短期薪酬的会计处理方法

在职工为公司提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

（2） 离职后福利的会计处理方法

离职后福利分为设定提存计划和设定受益计划。

在职工为公司提供服务的会计期间，根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

对设定受益计划的会计处理通常包括下列步骤：

1) 根据预期累计福利单位法，采用无偏且相互一致的精算假设对有关人口统计变量和财务变量等作出估计，计量设定受益计划所产生的义务，并确定相关义务的所属期间。同时，对设定受益计划所产生的义务予以折现，以确定设定受益计划义务的现值和当期服务成本；

2) 设定受益计划存在资产的，将设定受益计划义务现值减去设定受益计划资产公允价值所形成的赤字或盈余确认为一项设定受益计划净负债或净资产。设定受益计划存在盈余的，以设定受益计划的盈余和资产上限两项的孰低者计量设定受益计划净资产；

3) 期末，将设定受益计划产生的职工薪酬成本确认为服务成本、设定受益计划净负债或净资产的利息净额以及重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动等三部分，其中服务成本和设定受益计划净负债或净资产的利息净额计入当期损益或相关资产成本，重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动计入其他综合收益，并且在后续会计期间不允许转回至损益，但可以在权益范围内转移这些在其他综合收益确认的金额。

（3） 辞退福利的会计处理方法

向职工提供的辞退福利，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益：1) 公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；2) 公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。

（4） 其他长期职工福利的会计处理方法

向职工提供的其他长期福利，符合设定提存计划条件的，按照设定提存计划的有关规定进行会计处理；除此之外的其他长期福利，按照设定受益计划的有关规定进行会计处理，为简化相关会计处理，将其产生的职工薪酬成本确认为服务成本、其他长期职工福利净负债或净资产的利息净额以及重新计量其他长期职工福利净负债或净资产所产生的变动等组成项目的总净额计入当期损益或相关资产成本。

34、预计负债

（1）因对外提供担保、诉讼事项、产品质量保证、亏损合同等或有事项形成的义务成为公司承担的现时义务，履行该义务很可能导致经济利益流出公司，且该义务的金额能够可靠的计量时，公司将该项义务确认为预计负债。

（2）公司按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数对预计负债进行初始计量，并在资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核。

35、股份支付

不适用。

36、优先股、永续债等其他金融工具

不适用。

37、收入

按照业务类型披露收入确认和计量所采用的会计政策

（1）收入确认原则

于合同开始日，公司对合同进行评估，识别合同所包含的各单项履约义务，并确定各单项履约义务是在某一时段内履行，还是在某一时点履行。

满足下列条件之一时，属于在某一时段内履行履约义务，否则，属于在某一时点履行履约义务：1)客户在公司履约的同时即取得并消耗公司履约所带来的经济利益；2) 客户能够控制公司履约过程中在建商品；3) 公司履约过程中所产出的商品具有不可替代用途，且公司在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。

对于在某一时段内履行的履约义务，公司在该段时间内按照履约进度确认收入。履约进度不能合理确定时，已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。对于在某一时点履行的履约义务，在客户取得相关商品或服务控制权时点确认收入。在判断客户是否已取得商品控制权时，公司考虑下列迹象：1) 公司就该商品享有现时收款权利，即客户就该商品负有现时付款义务；2) 公司已将该商品的法定所有权转移给客户，即客户已拥有该商品的法定所有权；3) 公司已将该商品实物转移给客户，即客户已实物占有该商品；4) 公司已将该商品所有权上的主要风险和报酬转移给客户，即客户已取得该商品所有权上的主要风险和报酬；5) 客户已接受该商品；6) 其他表明客户已取得商品控制权的迹象。

（2）收入计量原则

1) 公司按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。交易价格是公司因向客户转让商品或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项以及预期将退还给客户的款项。

2) 合同中存在可变对价的，公司按照期望值或最可能发生金额确定可变对价的最佳估计数，但包含可变对价的交易价格，不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大转回的金额。

3) 合同中存在重大融资成分的，公司按照假定客户在取得商品或服务控制权时即以现金支付的应付金额确定交易价格。该交易价格与合同对价之间的差额，在合同期间内采用实际利率法摊销。合同开始日，公司预计客户取得商品或服务控制权与客户支付价款间隔不超过一年的，不考虑合同中存在的重大融资成分。

4) 合同中包含两项或多项履约义务的，公司于合同开始日，按照各单项履约义务所承诺商品的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务。

（3）收入确认的具体方法

公司主要销售电力产品和砂石。

1) 电力业务

公司电力业务属于在某一时段内履行的履约义务，公司生产的电力通过电网直接输出，公司每月根据电力公司的结算单据确认收入。

2) 砂石业务

公司砂石业务属于在某一时点履行的履约义务，在公司将产品运送至合同约定交货地点并由客户确认接受、已收取价款或取得收款权利且相关的经济利益很可能流入时确认收入。公司根据在向客户转让商品前是否拥有对该商品的控制权，来判断本公司从事交易时的身份是主要责任人还是代理人。本公司在向客户转让商品前能够控制该商品的，本公司为主要责任人，按照已收或应收对价总额确认收入；否则，本公司为代理人，应当按照预期有权收取的佣金或手续费的金额确认收入，该金额应当按照已收或应收对价总额扣除应支付给其他相关方的价款后的净额，或者按照既定的佣金金额或比例等确定。同类业务采用不同经营模式涉及不同收入确认方式及计量方法的情况

公司针对机制砂及配套销售业务，采用两种收入确认计量方法：

1、机制砂生产后直接对外销售，采用总额法确认。

2、由第三方服务商提供砂石运输、仓储等服务，将机制砂运送至约定地点，且按下游客户要求与机制砂配套销售细沙及卵石业务：

（1）公司生产的机制砂，采用总额法确认收入。

（2）应下游客户要求，配套销售的细沙、卵石等产品，按照净额法确认收入。

38、合同成本

不适用。

39、政府补助

（1）政府补助在同时满足下列条件时予以确认：1) 公司能够满足政府补助所附的条件；2) 公司能够收到政府补助。政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。

（2）与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法

政府文件规定用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助划分为与资产相关的政府补助。政府文件不明确的，以取得该补助必须具备的基本条件为基础进行判断，以购建或其他方式形成长期资产为基本条件的作为与资产相关的政府补助。与资产相关的政府补助，冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益。与资产相关的政府补助确认为递延收益的，在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入损益。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。

（3）与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法

除与资产相关的政府补助之外的政府补助划分为与收益相关的政府补助。对于同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，难以区分与资产相关或与收益相关的，整体归类为与收益相关的政府补助。与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益或冲减相关成本；用于补偿已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益或冲减相关成本。

（4）与公司日常经营活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益或冲减相关成本费用。与公司日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。

（5）政策性优惠贷款贴息的会计处理方法

1) 财政将贴息资金拨付给贷款银行，由贷款银行以政策性优惠利率向公司提供贷款的，以实际收到的借款金额作为借款的入账价值，按照借款本金和该政策性优惠利率计算相关借款费用。

2) 财政将贴息资金直接拨付给公司的，将对应的贴息冲减相关借款费用。

40、递延所得税资产/递延所得税负债

（1）根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债确认的项目按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的差额），按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。

（2）确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。

（3）资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。

（4）公司当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列情况产生的所得税：1) 企业合并；2) 直接在所有者权益中确认的交易或者事项。

（5）同时满足下列条件时，公司将递延所得税资产及递延所得税负债以抵销后的净额列示：1) 拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利；2) 递延所得税资产和递延所得税负债是与同一税收征管部门对同一纳税主体征收的所得税相关或者对不同的纳税主体相关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产和递延所得税负债转回的期间内，涉及的纳税主体意图以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债或是同时取得资产、清偿债务。

41、租赁

（1） 作为承租方租赁的会计处理方法

在租赁期开始日，公司将租赁期不超过 12个月，且不包含购买选择权的租赁认定为短期租赁；将单项租赁资产为全新资产时价值较低的租赁认定为低价值资产租赁。公司转租或预期转租租赁资产的，原租赁不认定为低价值资产租赁。

对于所有短期租赁和低价值资产租赁，公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁付款额计入相关资产成本或当期损益。

除上述采用简化处理的短期租赁和低价值资产租赁外，在租赁期开始日，公司对租赁确认使用权资产和租赁负债。

1) 使用权资产

使用权资产按照成本进行初始计量，该成本包括：①租赁负债的初始计量金额；②在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额，存在租赁激励的，扣除已享受的租赁激励相关金额；③承租人发生的初始直接费用；④承租人为拆卸及移除租赁资产、复原租赁资产所在场地或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态预计将发生的成本。

公司按照直线法对使用权资产计提折旧。能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，公司在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧。无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，公司在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。

2) 租赁负债

在租赁期开始日，公司将尚未支付的租赁付款额的现值确认为租赁负债。计算租赁付款额现值时采用租赁内含利率作为折现率，无法确定租赁内含利率的，采用公司增量借款利率作为折现率。租赁付款额与其现值之间的差额作为未确认融资费用，在租赁期各个期间内按照确认租赁付款额现值的折现率确认利息费用，并计入当期损益。未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额于实际发生时计入当期损益。

租赁期开始日后，当实质固定付款额发生变动、担保余值预计的应付金额发生变化、用于确定租赁付款额的指数或比率发生变动、购买选择权、续租选择权或终止选择权的评估结果或实际行权情况发生变化时，公司按照变动后的租赁付款额的现值重新计量租赁负债，并相应调整使用权资产的账面价值，如使用权资产账面价值已调减至零，但租赁负债仍需进一步调减的，将剩余金额计入当期损益。

（2） 作为出租方租赁的会计处理方法

在租赁开始日，公司将实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁划分为融资租赁，除此之外的均为经营租赁。

1) 经营租赁

公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁收款额确认为租金收入，发生的初始直接费用予以资本化并按照与租金收入确认相同的基础进行分摊，分期计入当期损益。公司取得的与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

2) 融资租赁

在租赁期开始日，公司按照租赁投资净额（未担保余值和租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折现的现值之和）确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资产。在租赁期的各个期间，公司按照租赁内含利率计算并确认利息收入。

公司取得的未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

42、其他重要的会计政策和会计估计

不适用。

43、重要会计政策和会计估计变更

（1） 重要会计政策变更

□适用 不适用

（2） 重要会计估计变更

□适用 不适用

（3） 2026年起首次执行新会计准则调整首次执行当年年初财务报表相关项目情况

□适用 不适用

44、其他

（1）安全生产费

公司按照财政部、应急部发布的《企业安全生产费用提取和使用管理办法》（财资〔2022〕136号）的规定提取的安全生产费，计入相关产品的成本或当期损益，同时记入“专项储备”科目。使用提取的安全生产费时，属于费用性支出的，直接冲减专项储备。形成固定资产的，通过“在建工程”科目归集所发生的支出，待安全项目完工达到预定可使用状态时确认为固定资产；同时，按照形成固定资产的成本冲减专项储备，并确认相同金额的累计折旧，该固定资产在以后期间不再计提折旧。

（2）分部报告

公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定经营分部。公司的经营分部是指同时满足下列条件的组成部分：

1)该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；

2)管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；

3)能够通过分析取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。

六、税项

1、主要税种及税率

存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明

2、税收优惠

1. 2024 年 11 月 1 日，本公司获得湖南省科学技术厅、湖南省财政厅、国家税务总局湖南省税务局核发的编号为 GR202443001374 的高新技术企业证书，有效期 3 年。根据国家有关规定，自高新技术企业认定后，公司连续三年（2024 年至 2026 年）可享受国家关于高新技术企业的税收优惠政策，即按15%的税率缴纳企业所得税。

2. 根据财政部、税务总局《关于进一步支持小微企业和个体工商户发展有关税费政策的公告》（财政部、税务总局公告 2023 年第12 号），自 2023年 1 月 1 日至 2027年 12月 31日，对增值税小规模纳税人、小型微利企业和个体工商户减半征收资源税（不含水资源税）、城市维护建设税、房产税、城镇土地使用税、印花税（不含证券交易印花税）、耕地占用税和教育费附加、地方教育附加。对小型微利企业减按 25%计算应纳税所得额，按 20%的税率缴纳企业所得税政策，延续执行至 2027 年 12 月 31日。新能源公司符合条件，可以享受相关优惠政策。

3、其他

无。

七、合并财务报表项目注释

1、货币资金

单位：元

其他说明

期末银行存款包括：①保本保息 6 个月期限的定期存款 400,000,000.00 元及计提的利息14,355,945.20 元；②存放于小初公司银行账户资金 5,380,210.35元，需满足约定条件后方可支付。

期初银行存款包括：①保本保息 6 个月期限的定期存款 730,000,000.00 元及计提的利息11,273,777.80 元。②存放于小初公司银行账户资金 5,379,691.59元，需满足约定条件后方可支付。

2、交易性金融资产

不适用。

3、衍生金融资产

不适用。

4、应收票据

（1） 应收票据分类列示

单位：元

（2） 按坏账计提方法分类披露

单位：元

按组合计提坏账准备类别名称：银行承兑汇票 单位：元

确定该组合依据的说明：无。 如是按照预期信用损失一般模型计提应收票据坏账准备：

□适用 不适用

（3） 本期计提、收回或转回的坏账准备情况

不适用。

（4） 期末公司已质押的应收票据

不适用。

（5） 期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据不适用。

（6） 本期实际核销的应收票据情况

不适用。

5、应收账款

（1） 按账龄披露

单位：元

（2） 按坏账计提方法分类披露

单位：元

按组合计提坏账准备类别名称：账龄 单位：元

确定该组合依据的说明：无。 如是按照预期信用损失一般模型计提应收账款坏账准备：

□适用 不适用

（3） 本期计提、收回或转回的坏账准备情况

本期计提坏账准备情况：

单位：元

其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：无。

（4） 本期实际核销的应收账款情况

应收账款核销说明：

公司本期无重要的应收账款核销。

（5） 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款和合同资产情况

单位：元

6、合同资产

不适用。

7、应收款项融资

不适用。

8、其他应收款

单位：元

（1） 应收利息

不适用。

（2） 应收股利

不适用。

（3） 其他应收款

1） 其他应收款按款项性质分类情况

单位：元

2） 按账龄披露

单位：元

3） 按坏账计提方法分类披露

适用 □不适用

单位：元

按单项计提坏账准备类别名称：青海某光伏项目合作方 单位：元

[注 1]2023 年，公司就青海某光伏项目与各合作方签订合作协议。本次意向性合作目前尚处于筹划阶段，根据意向合作协议保密条款规定，公司对本次合作取得的相关商业秘密等负有保密义务。如披露可能会给后续交易达成带来重大不确定性，从而损害公司利益。为保护各方利益，应合作方书面要求，在签署正式收购协议前，对交易标的及合作方等相关信息豁免披露。

[注 2]经公司第十一届董事会第三次会议审议，公司根据协议约定向湖南安装公司支付合作意向金 35,712万元。湖南安装公司向公司提交由中国建设银行开具、以公司为受益人、不可撤销见索即付的等额履约保函（以下简称“履约保函一”），同时，项目受托方按协议约定支付公司履约保证金 950万元。

2024 年 7 月 11 日，公司与项目公司、项目公司控股股东、受托方、湖南安装公司以及新 EPC 方深圳建融新能源（注：深圳建融新能源为新 EPC 联合体牵头人，湖南第四工程公司作为联合体成员出具知情确认函）签订《排他性意向合作协议之补充协议》（以下简称“《补充协议一》”）。根据《补充协议一》相关条款约定，2024 年 7 月 30 日，深圳建融新能源向公司提交了由中国建设银行股份有限公司湖南省分行营业部开具的、以公司为受益人的、不可撤销见索即付的履约保函（独立保函，金额为 35,712 万元，有效期至 2024 年 10 月 30日止，以下简称“履约保函二”），受托方增补支付 600万元履约保证金。履约保证金金额由原《合作协议》约定的 950万元变更为 1,550万元。《补充协议一》正式生效后，公司退还湖南安装公司开具的履约保函一。

2024年 10 月 22日，公司第十一届董事会第十九次会议审议通过了《关于签订<排他性意向合作协议之补充协议二>的议案》，同意公司与项目公司、项目公司控股股东、受托方、湖南安装公司以及深圳建融新能源签订《排他性意向合作协议之补充协议二》（以下简称“《补充协议二》”）。依据《补充协议二》相关条款约定，深圳建融新能源将履约保函二有效期延期至 2025 年 3 月 31 日，受托方增补支付 540 万元履约保证金。履约保证金金额由 1,550 万元变更为2,090 万元。

2025年 3 月 24日，公司召开第十一届董事会第二十四次会议，审议通过了《关于签订<排他性意向合作协议之补充协议三>的议案》，同意公司与项目公司、项目公司控股股东、受托方、湖南安装公司以及深圳建融新能源签订《排他性意向合作协议之补充协议三》（以下简称“《补充协议三》”）。依据《补充协议三》相关条款约定，深圳建融新能源将履约保函二有效期延期至 2025年 12月 31日，受托方增补支付 940万元履约保证金。履约保证金金额由 2,090万元变更为 3,030 万元。

受突发山体滑坡地质灾害影响，青海某光伏项目配套的国网输电线路受损，区域电力通道中断。受此不可抗力因素影响，项目收购所依赖的运营数据、收益测算等基础条件暂不成熟，各方一致同意推延目标项目并购相关工作。鉴于项目并购推延，且《补充协议三》约定的履约保函二即将到期，为保障公司已支付的 35,712万元意向金安全，合作各方拟签订《排他性意向合作协议之补充协议四》（以下简称“《补充协议四》”）。依据《补充协议四》相关条款约定，深圳建融新能源承诺于 2025 年 12 月 31日前将履约保函二有效期延期至 2026年 12月 31 日或出具新的履约保函（有效期至 2026年 12月 31日），项目受托方于 2026年 6月 30日前向公司增补支付履约保证金 1,267.776万元，履约保证金金额由 3,030万元变更为 4,297.776万元。公司同意在 2026年 11月 30日前不要求退还意向金。《补充协议四》生效后，深圳建融新能源已将履约保函二有效期延期至 2026年 12月 31日。同时，项目受托方已按协议约定增补支付履约保证金1,267.776 万元。

综上，鉴于合作方已向公司提交由中国建设银行开具、以公司为受益人、不可撤销见索即付的等额履约保函，该笔意向金 2023年末、2024年末、2025年末、2026年 6月 30日均未计提坏账准备。

按组合计提坏账准备类别名称：账龄

单位：元

确定该组合依据的说明：无。

按预期信用损失一般模型计提坏账准备：

单位：元

各阶段划分依据和坏账准备计提比例

第一阶段是指其他应收款的信用风险自初始确认后并未显著增加；第二阶段是指其他应收款的信用风险自初始确认后已显著增加但尚未发生信用减值；第三阶段是指其他应收款已发生信用减值。

损失准备本期变动金额重大的账面余额变动情况 □适用 不适用

4） 本期计提、收回或转回的坏账准备情况

本期计提坏账准备情况：

单位：元

其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：不适用。

5） 本期实际核销的其他应收款情况

其他应收款核销说明：

公司本期无重要的其他应收款核销。

6） 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况

单位：元

[注 1]2026年 6月，益沅公司与长沙市伟绅建材贸易有限公司就霞凝港堆场 1.47万吨机制砂形成的债权 1,029,053.40元，采用个别认定法计提坏账准备。

[注 2]高电公司应收湖南省沅陵县高欣有限责任公司往来款968,020.35元，因对方单位已经注销，采用个别认定法全额计提坏账准备。

7） 因资金集中管理而列报于其他应收款

不适用。

9、预付款项

（1） 预付款项按账龄列示

单位：元

账龄超过 1年且金额重要的预付款项未及时结算原因的说明：

单位：元

（2） 按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况

单位：元

其他说明：无。

10、存货

公司是否需要遵守房地产行业的披露要求否

（1） 存货分类

单位：元

（2） 确认为存货的数据资源

不适用。

（3） 存货跌价准备和合同履约成本减值准备

单位：元

确定可变现净值的具体依据、本期转回或转销存货跌价准备的原因：

（4） 存货期末余额含有借款费用资本化金额的说明

不适用。

（5） 合同履约成本本期摊销金额的说明

不适用。

11、持有待售资产

不适用。

12、一年内到期的非流动资产

不适用。

13、其他流动资产

单位：元

其他说明：无。

14、债权投资

不适用。

15、其他债权投资

不适用。

16、其他权益工具投资

不适用。

17、长期应收款

不适用。

18、长期股权投资

单位：元

可收回金额按公允价值减去处置费用后的净额确定

□适用 不适用

可收回金额按预计未来现金流量的现值确定

□适用 不适用

前述信息与以前年度减值测试采用的信息或外部信息明显不一致的差异原因：无。

公司以前年度减值测试采用信息与当年实际情况明显不一致的差异原因：无。

其他说明：无。

19、其他非流动金融资产

单位：元

明细情况： 单位：元

20、投资性房地产

（1） 采用成本计量模式的投资性房地产

适用 □不适用

单位：元

可收回金额按公允价值减去处置费用后的净额确定

□适用 不适用

可收回金额按预计未来现金流量的现值确定

□适用 不适用

前述信息与以前年度减值测试采用的信息或外部信息明显不一致的差异原因：无。

公司以前年度减值测试采用信息与当年实际情况明显不一致的差异原因：无。

其他说明：

投资性房地产房屋建筑物系株洲航电分公司持有的汇景发展商务中心塔楼 A5 层写字楼（9 层、34层、39 层、40层、41层）及塔楼 B5套公寓，产权证书均已办妥。

投资性房地产土地使用权系公司控股孙公司琼湖建材公司本期将厂区内部分土地（约 24,254 ㎡）出租给湖南鑫益沅新材料科技有限公司，租赁期十年。

（2） 采用公允价值计量模式的投资性房地产

□适用 不适用

（3） 转换为投资性房地产并采用公允价值计量

不适用。

（4） 未办妥产权证书的投资性房地产情况

不适用。

21、固定资产

单位：元

（1） 固定资产情况

单位：元