太空算力写入国家航天局议程，PCB受中东冲突冲击暴涨

太空算力新赛道：国家航天局召开商业航天圆桌会议，要求前瞻布局太空算力、太空制造等新业态，推动“箭星场频网”一体化发展。工信部表示将推动星载抗辐射芯片、星间激光通信等研发。分析师认为太空算力有望实现从0到1的突破。中国卫通承担太空算力网络数据传输，中国卫星深度参与卫星互联网工程。

PCB价格暴涨：中东冲突扰乱供应链，伊朗袭击沙特石化基地导致高纯聚苯醚（PPE）树脂停产。SABIC占全球供应约70%，生产线至今未复产。叠加玻璃纤维、铜箔短缺，4月PCB价格较3月暴涨40%。云服务商接受进一步涨价，Prismark预计2026年全球PCB行业规模达958亿美元（+12.5%）。胜宏科技为全球AI PCB龙头绑定英伟达，华正新材为国产高端CCL核心供应商。

公司动态：超捷股份表示商业航天订单从二季度开始交付，主要集中在下半年，公司已有一条箭体结构件产线，新增产线二季度投用。溯联股份用于数据中心液冷产品已获小批量订单，与国内ICT、服务器厂商深度合作。

市场要闻：我国拟修订农业法；国家发改委禁止外资收购Manus项目；五部门开展动力电池回收执法；机构预估2026年全球手机直连卫星市场规模达76亿美元；国产开源大模型下载量破100亿次。

业绩亮点：湖南裕能Q1净利+1338%（碳酸锂涨价）；源杰科技+1153%（CW光源放量）；思瑞浦+577%（光模块）；中远海能+207%（油运）；铜冠铜箔+2138%；南亚新材+611%；博云新材+13362%；剑桥科技+276%（高速光模块）。绿色动力与阿里云签订合作框架。